Mi az a Margin Call?

L 'fedezeti felhívás, vagy margó hívás, jelzi a játék végét egy kereskedő számára. Ha a Ha a fedezete már nem fedezi a veszteségeit, akkor a következő lehetőségek közül választhat: Élni vagy meghalni.
Amikor megteszed Származtatott ügyletek kereskedésekor fedezetet kell befizetni a veszteségek fedezésére. Ha a veszteségek nőnek, a szükséges fedezet is nőni fog. Ugyanaz az elv, mint a biztosításoknál. A brókere, ha nem átverésről van szó, megkéri Önt, hogy módosítsa a fedezetet, ellenkező esetben lezárja a pozíciót. Ezt a további tőke iránti kérést nevezik... fedezeti felhívást.

La A fedezet a kereskedés középpontjában áll. marginnal való kereskedés, vagy fedezeti kereskedelem , lehetővé teszi, hogy hozzáférjen az adott tartományba eső effektusokhoz növeld a tőkédet.
La definíciója margin kereskedés, ez egy Tőkeáttételes kereskedés. Ez lehetővé teszi, hogy pénzügyi lehetőségeit messze meghaladó pozíciókat vegyen fel.

La margarin egy technikai kereskedési kifejezés. Ahhoz, hogy 100 000 dollár értékű lotokra pozíciót nyisson, fedezettel (vagy árréssel) kell rendelkeznie. (Fedezet) a fizetendő ár 0.2%-a. Ez a belépőjegyed a Forex piacra. 

Elmagyarázzuk, hogyan működik.

Meghatározások

A mosogató : Tőkeáttétel, tőkeáttétel vagy akár tőkeáttétel Ez egy metafora. Nincs elegendő tőkéd a piacra lépéshez, ezért tőkeáttétellel fogod növelni a tőkédet. Így tízszeresedre növeled a tőkéd erejét; ez a tőkeáttétel elve: az erők tízszeresére szorzása. A tőkeáttételnek különböző értékei lehetnek: a szorzó 10, 50 vagy 100. A maximum általában 500. 
A tőkeáttétel növelheti a nyereséget, de a veszteséget is.
Forex: A Forex kifejezés arra utal, hogy a valutaváltó. Az euró a dollárral, a jen a fonttal szemben forog. Ez a piac határozza meg a szuverén valuták árát. A Forex kereskedésben a valutákkal 100 000 egységnyi tételben kereskednek. Egy csomó EURUSD 100 000 eurót tartalmaz. Ez a fajta piac a bankok számára van fenntartva. 
A kar lehetővé teszi a hozzáférést. 
CFD : Szerződés a különbségekre . Ez a neve angolul szerződés amely lehetővé teszi a Forex piacon való kereskedést. Ezekre a szerződésekre fedezeti rátákat alkalmaznak. Tovább magyarázva, az eszköznek a szerződés nyitásakor és zárásakor fennálló értéke közötti különbség számít. Ha a különbség pozitív, akkor pénzt keres; ha negatív, akkor pénzt veszít. 

Bróker A bróker egy pénzügyi közvetítő, mint például a Vanatge FX. A választott brókertől függően a tőkeáttétel és a díjak változnak. A bróker kulcsszerepet játszik a befektetéseidben; ők azok, akik kölcsönadják neked a pénzt a kereskedéseidhez. marginális kereskedések. 

Mi az a margó (vagy árrés)?

margó : Megosztás szükséges a tőkeáttételes pozíció megnyitásához. Ha három 100 000 eurós pozíciót szeretne nyitni 500 tőkeáttétel mellett, 600 euró fedezettel rendelkezik (300 000 / 500). Mivel az árrés egy arány, egyesek a fedezeti rátáról beszélnek. A meghatározás ugyanaz marad.

A margin vagy fedezeti ügylet a piacokon történő befektetés rendszere. A Forexben a tétel mérete 100 000 euró. Nagyon kevés befektető engedheti meg magának, hogy ennyit fogadjon. Emlékeztetőül : csak annyit szabad fogadnod, amit hajlandó vagy elveszíteni.
Van 100 000 euró vesztenivalója? Nem. Ne aggódj, mi sem!
Ha a pozíció ára 100 000 euró, a tőkeáttétel pedig 500, akkor a fedezet 0,2%, azaz 200 euró lesz. Azt mondanánk: „A pozíció megnyitásához szükséges fedezet 200 euró.” Fontos megérteni, hogyan számítják ki a fedezetet. 

Hogyan számítsuk ki a kereskedési árrést?

Íme a Forex árrés kiszámításának képlete: 

Pozíció ár * árrés százalék

2 lot EURUSD pozíció: egy tételt ér 100 000 EUR, a pozíció tehát 200 000 eurót ér.

• Ebben a példában a bróker árrést kér 0.2% .

• Az árrés tehát az lesz 200 000 * 0,2% = 400 euró.

2 lot EURUSD pozíció: egy tételt ér 100 000 EUR, a pozíció tehát 200 000 eurót ér.

• Ebben a példában a bróker árrést kér 1% .

• Az árrés tehát az lesz 200 000 * 1% = 2000 euró.

A letét fedezetként szolgál a bróker számára. Veszteség esetén a fedezet biztosítja, hogy legyen elegendő fizetnivalója. De a változások nagyon gyorsak lehetnek.

Hogyan számítsuk ki az árrést?

A szükséges árrések kiszámítása

A marzsok megfelelő kiszámítása lehetővé teszi a kereskedő számára, hogy meghatározza azt a tőkeáttételi hatást, amelyre pozíció felvételéhez szüksége lesz. Azt is lehetővé teszi számára, hogy megbecsülje potenciális veszteségeit vagy nyereségeit egy pozícióban.

• Kezdeti fedezet = (Pozíció nyitott ár X Kereskedési volumen) x Kezdeti fedezet százaléka.
• Karbantartási fedezet = (Pozíció nyitott ár X Kereskedési mennyiség) x Karbantartási fedezet százalék.
• Készpénz vagy szabad fedezet = számlaegyenleg – felhasznált egyenleg +/- realizált veszteségek vagy nyereségek.

Margin vagy tőkeáttétel?

A kezdők gyakran kérdezik: "Mi az „Tőkeáttétel a tőzsdén?” Ugyanaz, mint la margó. 
A bróker rendelkezik a szükséges pénzeszközökkel, és csoportosulhat vele, hogy 100 000 euróval kereskedjen. Önnek joga van CFD marzsot vásárolni a befektetésére. Ön jogosult a teljes érték 0.2%-ának feltöltésére.

A margó egy osztás.

A kar ugyanaz! „Kevés” 99 800 euró ahhoz, hogy sok Forex-szel kereskedjen csekély 200 eurójával. Tehát teljesíteni kell. A bróker ezután megszorozza 200 euróját 500-zal = tőkeáttétel x500.

A kar egy szorzás.
De ez ugyanannyit jelent: 
Észrevetted

• 200 * 500 az 100 000 és ez 

• 0,2% * 100 000 az 200.

De 0,2%-kal szorozni olyan, mint 500-zal osztani. 

• 200 * 500 = 100 000     500 eurós tőkére 200-szoros tőkeáttételt

• 100/000 = 500     a 0,2 100 eurós tétel után 000%-os fedezetet kell fizetni

Ez csak nézőpont kérdése. A kereskedők gyakrabban használják a tőkeáttétel kifejezést. De most már tudod, hogy ez ugyanazt jelenti.

A fedezeti kereskedés kulcsfogalmai

A margin kereskedés zsargonjában alapvető fontosságú, hogy megértsünk bizonyos visszatérő kifejezéseket, amelyek újra és újra előkerülnek. Nem lehetséges a margin kereskedés megvitatása olyan kifejezések megvitatása nélkül, mint a kezdeti letét és a fenntartó letét. A legfontosabbak közül kiemelhetjük:

Margók és tőkeáttétel

A letét a kereskedő tőkéjének egy töredéke, amelyet a bróker biztosítékként tart fenn a kereskedő által vállalt kockázat fedezésére. Ezt azonban visszakapja a kereskedő, amikor bezárja pozícióját. A nyereséget vagy veszteséget ezután a kereskedő számlájára terhelik a pozíció lezárásakor. Ezért megkülönböztethetjük:

• A kezdeti fedezet: ez az az összeg, amellyel a kereskedőnek rendelkeznie kell a számláján egy pozíció megnyitásához; ezt befizetési fedezetnek is nevezik. Ha az árak nem a kereskedő előrejelzéseivel összhangban mozognak, akkor a továbbiakban nem lesz képes fenntartani a nyitott pozíciót.
• Fenntartási fedezet: ez teszi lehetővé, hogy pozícióját nyitva tartsa, amikor az árak nem az előrejelzések irányába mozognak. Előfordul, hogy a számláján lévő összeg már nem elegendő a pozíció fenntartásához, és ilyenkor a bróker fedezeti felhívást tesz.
• Elérhető pénzeszközök vagy szabad fedezet: más néven elérhető fedezet, ez az a fedezet, amelyre a kereskedő még befektethet. Ez a számlán rendelkezésre álló pénzösszeg, amellyel a kereskedő új pozíciókat nyithat. Egyszerűen a még fel nem osztott tőke aránya.
• A fedezeti felhívás tehát az az összeg, amelyre a brókernek szüksége van egy pozíció folyamatos fedezéséhez.

Másrészt a tőkeáttétel kölcsönpénz, amelyet a szükséges fedezet kiegyenlítésére kell használni. A piacokon az Egyesült Államok Federal Reserve Boardja szabályozza a tőkeáttétel és a marzsok kezelését a monetáris és pénzügyi rendszer stabilitásának megőrzése érdekében.

Mi az a PIP a Forexben?

Un PIP (százalékpont) a pozíciódban bekövetkező legkisebb lehetséges változást jelenti. Egy pip értéke több tényezőtől függ: a tétel ára és valeur az EURUSD párból. 

Ki kell számítania a PIP-et, hogy belefoglalja a kereskedési stratégiájába. 

A PIP kiszámítása

Valójában a PIP méretétől és a rendelkezésre álló margótól függően egy pozíció gyorsan bekerülhet margin call .
PIP számítási képlet: 

0.0001 * tételszám * a tétel névértéke.
Az EUR/USD pár 1,1641 USD-t ér. 1,1642-t ér, ha PIP-t vesz igénybe.

• Ez azt jelenti, hogy ezen pozíció minden egyes variációja 8,46 euró lesz a portfóliójában
• Ha ennél a megbízásnál 0,2% volt az árrés, akkor 200 euró fedezete van. 
• Ha az euró 23 pontot veszít a dollárral szemben, akkor 23 * 8.46 = 203.04 euró vesztesége lesz. 
• Ezért margin call lesz.

1 pip ingadozás az EUR/USD 0,01%-os ingadozásának felel meg. De ez 5%-os eltérést okoz az egyenlegében. 

A PIP értékének ismerete lehetővé teszi a fedezetfelhívás előrejelzését.

Az árrés viseli a kereskedési veszteségeket. Ha veszteségei meghaladják a pénzeszközöket elérhető , ez a margin call.

Rendelkezésre álló árrés

Ha 1000 eurót helyez el a számláján, akkor 1000 eurója van rendelkezésre álló árrés , más néven szabad árrés, Forex kereskedéshez.

Ez a margó állítólag elérhető, mert még nincs rögzítve. Lehetővé teszi pozíciók nyitását. Pufferként is használható.

Hogyan számoljuk ki a rendelkezésre álló árrést?

1000 euród van. Forex-el szeretne kereskedni. 
Egy pozíció 100 000 eurós tételen 200 euróba kerül x500-as tőkeáttétellel.

• 200 euróra van szüksége margarin . 200 euróig van kitéve. Ez a pénz egy pozícióba van zárva.

• Maradt 800 euró rendelkezésre álló árrés . Ezt a 800 eurót még be lehet fektetni.

A 200 eurós letétet rögzítik a pozícióban, hogy elnyeljék az esetleges veszteségeket. Ez az árrés tehát garanciaként szolgál.

• Egyenleg: 1000 euró 

• Árrés: 200 euró

• Elérhető fedezet: 1000 – 200 = 800 euró

La rendelkezésre álló árrés Ez a fedezet felhasználható más pozíciók megnyitására. Az elérhető fedezetet a Metatrader 4 és Metatrader 5 platformok automatikusan kiszámítják. 

Olyan jelzéseket is találhat, mint például a margin szintje. A kereskedési margin szintje lehetővé teszi más pozíciók portfóliójára gyakorolt ​​hatását.

Az MT4 és MT5 Forex kereskedési szolgáltatásokat kínál. Az MT4 platformon a név alatt elérhető margó található szabad margó .

Kezdeti árrés

La A kezdeti fedezet a pozíció megnyitásához szükséges minimális fedezeti összeg. Más néven Befizetési fedezet. Képzeld el, hogy a befektetés egy lépcső; a legkisebb lépés, amit megtehetsz, egy lépés. Felmehetsz a lépcsőn két lépéssel, három lépéssel, de soha nem fél lépéssel.

A kezdeti árrés egy adott termék piacának mérete. Ennek az árrésnek az összegének mindig rendelkezésre kell állnia a számláján, pénz vagy nyerő pozíció formájában. Ha nem rendelkezik a kezdeti letéti összeggel, akkor nem tudja megnyitni ezt a pozíciót.

Ez a méret attól függően változik a termék értéke és tőkeáttételi érték (vagy fedezeti arány).

Kezdeti fedezet számítás

Amikor pozíciót nyit, legalább a kezdeti letét összegének rendelkeznie kell a számláján, hogy biztosítsa kereskedését. 
termékérték / tőkeáttételi szint
Vegyük például a 100 000 eurós tételt.

A bróker által kínált legmagasabb tőkeáttétel 500. 

A kezdeti árrés = 100 000 / 500

Ennek a pozíciónak a kezdeti fedezete 200 euró.

Ha egyenlege 200 euró alá csökken, akkor nem tudja megnyitni ezt a pozíciót. 

Az új fogalmak megismeréséhez hozzon létre a demo számla . Így valós körülmények között is tesztelhet.

Egy pozíció megnyitásához tehát rendelkeznie kell egy kezdeti letéttel, amely fedezi a szükséges fedezet összegét. 

És bár ez a pozíció nyitva lesz, a bróker ellenőrzi, hogy van-e elég karbantartási tartalék . 

Karbantartási tartalék

Mi az a fenntartási tartalék?

Beszéltünk a kezdeti margó . A fenntartási árrés megfelel a kezdeti árrésnek, de az egész kereskedelemben. Nyitástól zárásig. A kezdeti árrés, csak a kereskedés nyitásakor avatkozik be.

Valójában a pozíciód értéke ingadozni fog. Ha elveszíti értékét, akkor pénzt veszít. Ekkor szükséges, hogy fiókja fennmaradó egyenlege elegendő legyen a fenntartási fedezet fedezésére.

Ha szeretné nyitva tartani pozícióját, akkor a számláján szerepelnie kell a fenntartási tartalék összegének. Akár szerződésekben Pozitív CFD-k, azaz olyan nyerő ügyletek, amelyeket még nem zárt le, akár készpénzben.

Ha nem tudja fedezni a veszteségeit és fedezni a fenntartási fedezetet, a bróker a veszteségek fedezésére felszámolja a többi pozícióját, vagy akár a teljes számláját: ez a felszámolás .

A felszámolás és a letéti felhívás a kereskedő veszélyei. Zavaros vizeken vitorlázik, és kenuja veszélyesen ki van téve. Ha el akarja kerülni az elsüllyedést, tekintse meg a fedezetfelhívásról szóló cikkünket.

Hogyan számítsuk ki a karbantartási rátát? 

1000 euró van a számláján.

Ha 100 000 eurós pozíciót nyitott 100 eurós tőkeáttétellel, akkor 1000 euró marzsa van. (100 * 1000 = 100 000)

• Ha ez a pozíció 0,5%-ot veszít, akkor 500 eurót veszít. 

• Az Ön árrése = 1000 – 500 -> 500 euró. 

• A pozíció azonban 99 500 eurót ér, így a szükséges karbantartási ráta 995 euró. 495 euró hiányzik. 

• Ha csak 1000 euró volt a számláján, akkor most fedezetfelhívásban van. 

• De ha van 495 euró a számláján, akkor ezt a pozíciót nyitva tarthatja. Ez a karbantartási tartalék. 

Ha egyenlege kisebb, mint a fenntartási fedezet, akkor köteles pénzt hozzáadni a számlájához, különben megkockáztatja, hogy bezárja: ez egy margin call . 

Mi az a fedezeti szint?

A Forex kereskedésben az árrés szintje a fedezetek és az egyenleg aránya. Lehetővé teszi, hogy megnézze, hogy a számláján lévő pénz aránya megoszlik-e az egyenlegen, amivel fenntartó fedezetet lehet biztosítani egy vesztes pozícióhoz, vagy a pénze már le van kötve más pozíciókra. 

• Ha a karbantartási ráta 100 felett van (ez egy százalék), az azt jelenti, hogy biztonságban van, bár akkor is kockáztathat egy letétet, ha nem használ stop loss-t.

• Ha a margin szintje 100 és 0 között van, akkor az expozíció veszélyes. Ügyeljen arra, hogy csökkentse az expozíciót.

Hogyan növelheti a marzsát?

Ha biztos abban, hogy nem szeretné növelni a fedezetet a könyvelésben, akkor különböző módokon szerezhet nagyobb fedezetet a kereskedésben:

• A margószint figyelése az MT4-en:

A letéti szint lehetővé teszi annak biztosítását, hogy mindig elegendő letét álljon rendelkezésére, hogy elkerülje a letéti felhívás kockázatát. A fedezeti szint kiszámítása automatikusan történik, de képletét a „Mi a fedezeti szint” című fejezetben találja.

• Pozíciók bezárása: 

A pozíciók lezárásával megkapja a látens nyereséget, ha van ilyen. De mindenekelőtt te Visszaszerezheted a lekötött fedezetet. Ez olyan, mintha visszakapnád a kauciódat egy bérleti díj után. Továbbá, ez a pozíció már nem hordoz volatilitási kockázatot. Ezért egy Ez csökkenti a portfólió kockázatát, és potenciálisan mérsékli a fenntartási fedezetet is. Ez tükröződik a fedezet szintjében, amely a pozíció lezárásakor megemelkedik.

• Nyertes pozíciói vannak:

Még ha nem is zárt, a nyerő pozíciók növelik egyenlegét. Hogyan ? Nos, a látens nyereséget, azaz a fedezeten felül megkeresett pénzt a rendszer valós időben számítja ki, hogy hozzáadja a portfóliójához azt a pénzt, amelyet akkor keresne, ha eladná a pozíciókat.

• Egyszerűen beadni a pénzt. 

Ha több pénze van a platformján, anélkül, hogy pozícióba helyezné őket, nyugodtan kereskedhet. A pénz, amellyel a számláján kereskedik, a tőkéjének 2%-a legyen.

Mekkora a haszonkulcs egy kereskedő számára?

Az árrést a piaci veszteségek fedezésére használják.

Ha sok EURUSD-on nyit meg egy megbízást, csak 200 euró árrést fizet. 

De a PIP 10 euró. A 100 pontos mozgás 1 eurót jelent. 

200 euróval tehát 1000 eurót nyerhet vagy veszíthet. 

Ön azonban csak 200 euró árrést járult hozzá. Így többet kereshet, mint amennyit befektetett. 

Milyen kockázatokkal jár a fedezet egy kereskedő számára?

Többet veszíthet, mint amennyit befektetett.
Ha 1000 eurót veszít egy 200 eurós pozícióban, akkor a különbözetet ki kell fizetnie, azaz 800 euróval kell kiegészítenie.

Ha 100 euróért veszel részvényt, nem veszíthetsz 100 eurónál többet. A margin kereskedéssel 200 euróval nyithatsz pozíciót, de 1000 eurót veszíthetsz. Ezért többet veszíthet, mint amennyit eredetileg fogadott. El lehet adósodni. 

Az árrés elnyeli a veszteségeit, ha a piac ellene van, de láthatja, hogy a 200 eurós marzs nem fogja tudni elnyelni a sok 100 000 eurós veszteséget. Emiatt több fejtérre lehet szüksége.

Számlaegyenlege lehetővé teszi, hogy veszteségeket vállaljon a pozícióin.

Ezt össze tudjuk hasonlítani egy ingatlanhitellel

100 000 euróért szeretne házat venni.
De csak 200 euród van. A fennmaradó 99 800 eurót a bank kölcsönadja.

Cserébe a ház fedezetül szolgál majd: ha már nem tudja fizetni a havi törlesztőrészletet, akkor tovább kell adnia a házat a banknak. 

De az a fontos, hogy az árának 0,2%-áért teljes egészében élvezni fogja a házat.

Jelzáloghitel esetén nem adja el a házat, hogy a tőkenyereség néhány óra elteltével. A Forex kereskedésben a tőkeáttételt olyan eszközök vásárlására használják, amelyeknek magas értékű és egy magas likviditás.
Otthonról nem lehet kereskedni. De kereskedhet Forex-szel.

A margin trade során a bróker 99 800 eurót ad kölcsön. Mivel nincs jelzáloggal kölcsönözhető háza, a brókernél lévő pénz (egyenleg + a nyertes ügyletek) szolgál majd fedezetül. És csak egy árrés áll rendelkezésére a befektetéshez. 

De az a fontos, hogy most hozzáférhet egy 100 000 eurós pozícióhoz.
Nyereségei és veszteségei a teljes pozícióra vonatkoznak, nem csak a 200 euróra.
Az árrés a nyerő pozícióidat is figyelembe veszi, nyereményeddel pedig veszteségedet is biztosíthatod. Ez lehetővé teszi, hogy diverzifikációs stratégiákat alkalmazzon önmaga védelmében.

Összefoglalva

Most már tudja, milyen a Forex kereskedés a professzionális vagy magánkereskedők számára.

• A CFD szerződések értéke 100 000 euró
• Egy pozíció mindössze 200 euróba kerülhet, 100 000 eurós eszköz variációinak tesz ki.

Az árrés működése csak az első lépése a kereskedéssel együtt járó művészetnek: a pénzkezelési .

A kereskedés és a pénzkezelés olyan, mint a Yin és Yang. A kereskedés lehetővé teszi a pénzkeresést, a pénzkezelés pedig megakadályozza, hogy elveszítsd. 

A margin kereskedésről mindent tudva meghatározó, ez segít a tőzsdei ügyletek nyugodtabb tervezésében. Fontos tudni, hogy mi ez, és mindenekelőtt megérteni azokat a fogalmakat, amelyek a margin kereskedés fogalma körül forognak. Ez a sikeres kereskedők által nagyon gyakran használt befektetési technika. 

Mi a margin a kereskedésben?

A margin kereskedés egy olyan kereskedési technika, amely magában foglalja a tőkeáttétel segítségével történő pénzügyi eszközök vásárlását. Ez egy harmadik fél által biztosított pénzeszközök felhasználásával történő kereskedési módszer. Ez a kereskedési módszer nagyon elterjedt a Forexben. Lehetővé teszi a kereskedők számára, hogy felerősítsék a piacokon elért eredményeket azáltal, hogy több tőkét fektetnek be, mint amennyit számláik tartalmaznak.

A margin kereskedés zsargonjában alapvető fontosságú, hogy megértsünk bizonyos visszatérő kifejezéseket, amelyek újra és újra előkerülnek. Nem lehetséges a margin kereskedés megvitatása anélkül, hogy megemlítené például az olyan kifejezéseket, mint a kezdeti letét és a fenntartó letét.

A fedezeti kereskedés néhány kulcsfogalma

Árrés a kereskedő tőkéjének egy töredéke, amelyet a bróker biztosít fedezetként annak érdekében, hogy hogy fedezze a kereskedő által vállalt kockázatot. Ez azonban visszakerül a kereskedőhöz, amikor lezárja a pozícióját. A nyereséget vagy veszteséget ezután a kereskedő számláján írják jóvá a pozíció lezárásakor. Ezért megkülönböztethetünk:

Margin Trading – A kezdeti letét

Ez az az összeg, amelyet a kereskedőnek számlán kell tartania egy pozíció megnyitásához, ezt még mindig letéti letétnek hívják. Ha az árak nem a kereskedő előrejelzésének irányába mozdulnak el, a továbbiakban nem tudja tartani a nyitott pozíciót.

Margin Trading – Karbantartási margin

Ez lehetővé teszi a pozíció fenntartását, amikor az árak nem az előrejelzések irányába mozognak. Előfordul, hogy a számlaegyenleg már nem elegendő a pozíció fenntartásához, és a bróker ilyenkor... fedezeti felhívást.

Margin Trading – készpénz vagy szabad fedezet

Elérhető fedezetként is ismert, ez az a fedezet, amelyre a kereskedő még befektethet. Ez a számlán rendelkezésre álló pénzösszeg, amellyel a kereskedő új pozíciókat nyithat. Egyszerűen a még fel nem osztott tőke aránya.

Margin Trading – Margin Call

Ez az az összeg, amelyre a brókernek szüksége van egy pozíció folyamatos fedezéséhez. A tőkeáttétel ezzel szemben kölcsönvett pénz, amelyet a szükséges fedezet fedezésére használnak. A piacokon az Egyesült Államok Federal Reserve Boardja szabályozza a tőkeáttétel és a fedezet kezelését a monetáris és pénzügyi rendszer stabilitásának fenntartása érdekében.

Hogyan végezzünk margin kereskedést?

A marginnal való kereskedéshez a befektetőnek margin kereskedési számlát kell nyitnia a szolgáltatónál. A hagyományos kereskedési számlákkal ellentétben ez lehetővé teszi számára, hogy olyan eszközökkel kereskedjen, amelyek értéke meghaladja a számlaegyenlegét.

A számlanyitás után a befektető és a bróker megállapodást köt a fedezeti kereskedési számla feltételeinek meghatározásáról. Ezek a feltételek általában a kezdeti fedezetre, a fenntartási fedezetre vagy a minimális fedezetre vonatkoznak. Kitérnek a szolgáltató által a pozícióival kapcsolatban vállalandó kockázatokra vonatkozó feltételekre is.

A margin kereskedés egy meglehetősen agresszív kereskedési módszer. Magasabb kockázatot jelent a kereskedő számára, ezért alapos ismereteket igényel az alapelveiről. A módszer szabályai és alapelvei kizárólag arra szolgálnak, hogy segítsék a kereskedőt céljainak fókuszálásában és a potenciális nyereségek és veszteségek meghatározásában.

Margin kereskedési példa

Miután megnyitotta a számláját, a bróker garantálni tudja a pozíció megnyitásához szükséges tőke egy részét. Például, ha részvényeket szeretne vásárolniApple 600 eurós összeg esetén, ha a bróker 20%-os díjat számít fel, akkor Önnek 120 eurót kell fizetnie. Ez a befizetési fedezet vagy kezdeti fedezet.

A számládon lévő tőkének elegendőnek kell lennie ahhoz, hogy a pozíciót nyitva tartsd, amíg a célokat el nem éred. Pozíció megnyitásakor beállítasz egy stop-loss szintet; ez a veszteségeket és kockázatokat jelenti, amelyeket hajlandó vagy vállalni. A stop-loss érték és a befizetési fedezet együttesen alkotja a fenntartási fedezetet. Ez az, ami nyitva tartja a pozíciódat, amíg le nem zárják.

Ha a számládon lévő pénz nem elegendő a nyitott pozíció fenntartásához, a bróker felkéri, hogy növeld a pénzed. Ezt margin call-nak nevezik.

Margókereskedés: Keresztmargó, Elszigetelt margin

A margin kereskedés többféle formában létezik, lehetővé téve a kereskedők számára, hogy kiválasszák, hogyan szeretnének pozíciót felvenni. A stílus minden módosítása azonban elsősorban a kockázati döntések rugalmasabbá tételét célozza. Tehát a következőket fogjuk látni:

• Keresztmargin kereskedés: Ez egy olyan margin kereskedési stílus, amelyben a kereskedőnek csak egy számlája van. A számláján rendelkezésre álló összes pénzt a különböző pozíciói fedezésére fordítja. Ez az intézkedés célja a számla felszámolásának megakadályozása, így kiküszöböli a bróker számára a margin call kiadásának szükségességét.
• Izolált margin kereskedés: Ez egy olyan margin kereskedési stílus, amelyben a kereskedő egy meghatározott összeget allokál egy pozíció fedezésére. Ha az árak nem a várakozásoknak megfelelően mozognak, a veszteségek a pozícióhoz allokált összegre korlátozódnak. Azonban lehetőség van manuális margin hozzáadására, amikor margin call-t kezdeményeznek.

Milyen kockázatokkal jár a margin kereskedés?

• A tőkeveszteség kockázatai;
• Pozíciók idő előtti lezárása;
• Irracionális döntéshozatal jelentős veszteségek esetén;
• A fedezeti felhívások növekedése.

Margin-kereskedelem – kriptovaluták

A kriptovaluta az egyik fő, marginnal kereskedett pénzügyi eszköz. Bár ez a fajta kereskedés magas kockázattal jár, a kriptovaluták esetében a kockázat még magasabb. Valójában a kriptovaluta piac rendkívül volatilis, jelentősen megnövekedett kockázati profillal. A kriptovaluták marginnal való kereskedése azonban bizonyos platformok által kínált funkcióknak köszönhetően lehetséges.

Néhány bróker ezután a legjobb feltételeket kínálja a margin kereskedéshez, és ez brókerenként változik.

Legjobb margin kereskedési díjak

Mely brókerek specializálódtak margin kereskedésre?

Jövedelmezősége miatt ez a kereskedési módszer nagyon gyakori a kriptovaluta piacon. Ezért meglehetősen érdekes megvizsgálni a specializált kriptovaluta brókerek margin kereskedési megközelítését. Franciaországban a legelterjedtebbek a következők:

Binance: Ez a bróker jelentős pozíciót foglal el a kriptovaluta piacon. Saját kriptovaluta-kínálatával a Binance viszonylag egyszerű margin kereskedést kínál.

KuCoin: A Binance-hez hasonlóan a KuCoin is viszonylag egyszerű margin kereskedést kínál. Kereskedési felülete a kezdők és a profik igényeihez egyaránt igazodik. A margin kereskedés négy lépésben épül fel.

• Margókereskedési számla megnyitása: ez egy más típusú számla, mint egy hagyományos kereskedési számla. Javasoljuk, hogy figyelmesen olvassa el a margókereskedés kockázati információit, mielőtt számlát nyitna.
• Miután megnyitottad a számládat, utald át a pénzt a kriptoszámládról a margin kereskedési számládra. Ez lehetővé teszi, hogy a kockázatodat a számládhoz rendelt arányra korlátozd. Átutalhatod a választott kriptovalutát.
•  Ezután kölcsönt vehet fel. A pénztárcájából a számlájára átutalt pénz fedezetként szolgál a kölcsönvett pénzért.
• Ezután elkezdhet kereskedni a kölcsönvett pénzeszközökkel és a kamattal. A kamatlábak óránként frissülnek olyan platformokon, mint a Binance.

Amikor profitot termelsz, a kölcsönvett összeget kamattal együtt visszafizeted. Ha veszteséget szenvedsz el, azt a számládon lévő tőke fedezi. Ha a tőke már nem elegendő a veszteségek fedezésére, a bróker felkér, hogy növeld a forrásaidat; ezt margin call-nak nevezik.

AvantageA Margin Trading s és hátrányai

A margin kereskedés egyfajta kereskedés Meglehetősen egyedi. Számos erőssége, de gyengesége is van. Ezért különböző okok miatt, többek között a kockázati kitettsége miatt, nem ajánlott kezdő kereskedőknek.

1. Avantages a Margin Trading

Az avantageA margin kereskedés számos előnnyel jár, ezek közül a következőket említhetjük:

• Ezek a kereskedési számlák lehetővé teszik a nagyon jelentős nyereség elérését; ez az egyik fő előnyük.vantages.
• Lehetővé teszik a kereskedők számára a diverzifikációt; ezekkel a számlákkal a piac több oldalán is nyithatnak pozíciókat.
• Marginális kereskedéssel, Kis tőkével is lehetséges jelentős vagyontárgyakba befektetni.

2. A margin kereskedés hátrányai

Ahogy neki is van egyvantageA margin kereskedésnek vannak hátrányai, amelyeket figyelembe kell venni a kezdés előtt. Ezek a hátrányok a következők:

• A fő hátrány a margin kereskedési számla által generált veszteségek lehetősége. Valójában minél nagyobb a profitpotenciál, annál nagyobb a veszteség lehetősége, ha a piac az ellenkező irányba mozdul. Ezért nem ajánlott kezdő kereskedőknek. A profi kereskedőknek azonban azt tanácsoljuk, hogy szilárd alapokkal rendelkezzenek a kockázatkezelésben.

Következtetés – Ajánlott-e a margin kereskedés?

Bár rendkívül jövedelmező, a margin kereskedés jelentős kockázatokkal jár. Ezért a hatékony kockázatkezelés elengedhetetlen a margin kereskedés sikeréhez. Fontos megjegyezni, hogy többféle formában létezik, és ma már mind a kriptovaluta-, mind a CFD-piacokon megtalálható. A legjobb brókercég az ilyen típusú kereskedéshez Franciaországban, amelyet ajánlani tudunk, az AvaTrade. Ez a bróker elérhető minimális befizetést, jelentős tőkeáttételt és alacsony margin call rátát kínál.

Egy kis történelem!

Margin Call for Dummies: Miért hívják „call”-nak? Ez a név egy pénzügyi hagyományból ered. Amikor a tőzsde még egy hatalmas kőoszlopokkal teli épület volt, az információ hang útján terjedt, és a párizsi tőzsde brókerei szó szerint felhívták ügyfeleiket, hogy tájékoztassák őket a fedezet túllépéséről.

Ma már csak a telefonhívás maradt meg ebből a hagyományból. A legtöbb esetben a hívást egy e-mail váltja fel.

A margin call-t a film tette népszerűvé Margin Call, AppleEbben a filmben a bankról van szó. Lehman Brothers, amely ezzel nézett szembe. És tudjuk, mi történt ezután: 2008-ban a válság subprime okozza majd a a százéves bank csődje.

Ha ez halálos ítélet volt a bank számára, akkor ez a helyzet a ... esetében is... sok kereskedő.

Mi az a margin felhívás a kereskedésben?

Ez egy olyan kifejezés, amit lazán használunk egy hely megnevezésére. Ez a kereskedők holtzónája. Egy pozícióban vagyunk, ahol vételi opciót (call) veszünk.

Margin call akkor történik, amikor a számla kitettsége meghaladja az egyenleget. Ez olyan, mintha 10 házra fogadnánk, biztosak a nyerésben.

De vesztettél. Tehát eladósodtál. Két lehetőséged van: kifizetsz 10 házat és megússzad a veszteségeidet, vagy újrakezded 20 házzal.

Példa a számításra a Forexben:

1000 euró van a kereskedési számládon. Forex pozíciót nyitsz, tőkeáttétel 500.

Egy Forex pozíció ára = 100 000 euró pozíciónként.

Szükséges fedezet = 100 000 / 500 = 200 euró.

Ezért 200 eurós fedezettel rendelkezik ezen a pozíción, és 800 euró marad az egyenlegén.

Ha a pozíciód 1%-ot veszít:

100 000 * 1% = 1000. Az Ön árrése = 200 – 1000 = – 800.

Forex fenntartási fedezet = 800 euró.

800 eurós fedezetre van szüksége a Forex pozíció fenntartásához

A kereskedés világában két választásod van:

• Vagy lezárhatja pozícióját, és kiegyenlítheti 800 eurós tartozását a számlaegyenlegéből. Így veszít 1000 eurót, de a pozíciója lezárult.
• Vagy befecskendezed a 800 eurós fedezetedet, és nyitva tartod a pozíciódat. Várhatsz, amíg az ár emelkedik, és reménykedhetsz a profitban, de ezzel további eséseknek is kiteszed magad.

1. lehetőség: Zárja be pozícióját

• Avantages:

Ha a pozíciód margin call-on van, tudnod kell, mikor kell lezárnod, és nem szabad megpróbálnod "visszanyerni a veszteségeidet", mint egy kaszinóban. A téted nem jött ki, a piacelemzésed hibás volt, és a kereskedési stratégiád nem volt optimális.

Fontos, hogy képes legyünk megkérdőjelezni önmagunkat ahhoz, hogy később győzedelmeskedhessünk.

• Az övévantages:

Jelentős veszteségeket fogsz elszenvedni, és ez a kereskedési számlád végét jelentheti. Ne ess pánikba: mindenki megtapasztal ilyen fordulatot. Nézd meg Ray Dalio történetét a YouTube-on, ha inspirációra van szükséged!

2. lehetőség: fedezze a fedezeti kérelmet

· HASvantages:

Bizonyos esetekben a margin call-t egy hirtelen, átmeneti piaci mozgás váltja ki. A szükséges margin fedezésével nem veszít pénzt, ha a pozíció nyereségesen zárul. Ez egyszerűen a pénz, ami biztosítja, hogy megengedhesse magának, hogy a pozíciót az aktuális áron lezárja. De ahogy a mondás tartja: nincs vége, amíg el nem adják.

· Disavantages:

Ha a pozíció továbbra is veszít, akkor Ön is továbbra is veszít pénzt. A fedezeti számla további finanszírozása akár az újrabefektetett fedezetet meghaladó veszteségekhez is vezethet. Fennáll a kockázata annak, hogy eladósodik.

Ha továbbra is jelentős veszteséget mutató nyitott pozíciókat tartasz, veszélyezteted kereskedési számládat. A fedezeti felhívások egymásra halmozódhatnak, és a veszteséges pozíciók eladása további veszteségekhez vezet, amelyek rontják a fedezeti szinted, és még több...fedezeti felhívások.

Meghatározás

Mi ennek a mechanizmusnak a célja, amivel egyes kereskedési számlák szembesülnek? Ez egy biztosítási díj.
Ha 100 000 eurós pozíciót nyitott Forexen vagy bármilyen CFD-n 500-as tőkeáttétellel, akkor 200 eurós fedezettel rendelkezik. Ez a fedezet a veszteségek fedezésére szolgál.
A bróker feltételezi, hogy potenciálisan veszíthetsz pénzt. Ezért megkövetelik, hogy 200 eurós veszteséggel számolj ahhoz, hogy pozíciót nyithass.

A pozíciót csak akkor tekintjük elveszettnek, ha eladjuk. A bróker azonban mindig figyelembe veszi a lehetséges nyereségeket és veszteségeket, ha eladnánk a pozíciót, hogy felmérje a hitelképességedet.

Margin call akkor következik be, amikor már nem vagy fizetőképes. Más szóval, ha mindent eladtál T időpontban, akkor nem tudnád fedezni a veszteségeidet a megbízás megnyitásakor fedezetként letétbe helyezett marginnal.

Ez történt a Lehman Brothers bankkal is. Fizetésképtelenné váltak. Megpróbálták sietve felszámolni az eszközeiket, hogy korlátozzák a veszteségeket. De a folyamat felgyorsította a csődjüket.

Számodra, ha a brókeredtől kapsz egy e-mailt, amelyben tájékoztatnak arról, hogy margin call-on vagy, ennek két jelentése lehet.

Ez vonatkozhat egyetlen pozícióra is, ebben az esetben a brókercég fenntartási fedezetet kérhet Öntől, hogy nyitva tartsa a pozíciót.

Ezt a mechanizmust részletesen ismertetjük a margin kereskedésről szóló cikkünkben, amely kezdőknek és szakembereknek egyaránt szól.

De a helyzet komolyabb is lehet, és az egész fiókodat érintheti.

például:

Ha az Ha a fedezeti szinted 0 alatt van, akkor több veszteséged van, mint nyereséged. És még a kereskedési számládon lévő összes pénzzel sem fogod tudni megtérülni a veszteségeidet.
Ha nem adod el, megvárhatod, amíg az ár visszamegy. Nem adod el, nem veszíted el, ismét.
De a bróker nem azért van ott, hogy szerencsejátékozzon. A tőkeáttétel azt jelenti, hogy részt vesz a veled folytatott kereskedésben. Kölcsönadja a szükséges forrásokat a pozíciód lezárásához és a tőkeáttétel használatakor a kereskedési volumen eléréséhez. De veszteség esetén Ön viseli a kockázatot. A bróker pénzügyileg semleges marad.

Tehát, ha a bróker fizetésképtelennek találja Önt, az azt jelenti, hogy kockáztatja, hogy nem kapja vissza a kölcsönadott pénzt. Ezért lezárja az összes pozícióját, a veszteségeit pedig a nyereségéből és a fennmaradó egyenlegéből fedezi. Ha ez nem elegendő, akkor adósnak tekintheti Önt.
Mintha túl lenne terhelve a bankszámlád.

Térjünk vissza a részletes mechanizmushoz

Fontos megérteni, hogy a hívás erőszakosabb vagy kevésbé erőszakos lehet attól függően, hogy árrésszint és a Az alkalmazott tőkeáttétel mértéke az áringadozásoktól is függ.

Azonban ez nem függ a megbízás típusától. Akár vételi megbízásról (vételi pozíció), akár short megbízásról (eladási pozíció) van szó, a potenciális pénzveszteség az, ami arra készteti a brókert, hogy további fedezetet kérjen. Ha többet szeretne megtudni a shortolásról és a short pozíciókról, kattintson ide.
A tőkeáttételed, mivel a befizetett fedezet a tőkeáttételedtől függ.
Ha az ár 0.02%-át fizetted be fedezetként, ami 500-szoros tőkeáttételnek felel meg, akkor minden Ön ellen irányuló lépéssel kockáztatod a pozíciód elvesztését. Míg 1-szeres tőkeáttétel esetén a fedezeted az ár 100%-a. Technikailag soha nem lehetsz margin call-ban.

De soha nem fogsz tudni 100 000 eurós Forex lot-okra megbízásokat leadni 1:1 tőkeáttétellel. Arannyal vagy részvényekkel azonban megteheted. Ha érdekel a származtatott termékek kereskedése, olvasd el a CFD-kről szóló cikkünket.

Ha az árkülönbség Ez óriási; a fedezeti szintednek lesz ideje nulla alá csökkenni, mielőtt a brókered közbelépne. Gyorsan és olyan módon fognak cselekedni, amely a saját védelmüket helyezi előtérbe. Le fogja zárni a nyerő pozícióidat, amíg meg nem térül a befektetése.

Mik azok a származékos pénzügyi eszközök?

A pénzügyekben kétféleképpen lehet befektetni: vagy közvetlenül megvásárolhatjuk az eszközt, például egy részvényt, vagy fogadhatunk az eszköz árára anélkül, hogy birtokolnánk azt. Ebben az esetben nem veszünk semmit; fogadunk az ár emelkedésére vagy csökkenésére. Amikor az árra fogadunk, olyan pénzügyi termékeket használunk, amelyek nyomon követik az eszközök árfolyamát.
Ezeket a termékeket nevezik Származtatott ügyletek. Rendkívül gyakoriak a pénzügyi világban.

Hogyan áll a különbözõ pénzügyi termékek árrés-felhívása?

Bármi is legyen a A pénzügyi termékek, a határidős ügyletek, a részvények, a CFD-k és a fedezeti felhívások ugyanazon az elven működnek: a kereskedés kockázatot jelent, és fizetnie kell a másik félnek.

• A Forex-szel kapcsolatban, A befizetett fedezet egy bizonyos küszöbértékig fedezi a veszteségeket.

• A tőzsdén kívüli (OTC) piacon ez a biztosíték, amely Ez a vállalt kockázat ellentétele. Bár a nevek változhatnak, a definíció ugyanaz marad: a kockázatot ugyanolyan összegben biztosítani.
• A határidős piacon a fedezetet naponta számítják ki, és folyamatosan igazítják a szerződés különböző paramétereihez. A határidős szerződések minden részletének megismeréséhez kérjük, olvassa el részletes cikkünket. A határidős ügyletek egy eszköz előre meghatározott áron és időpontban történő vételére vagy eladására vonatkozó speciális szerződések.

Mi az az Elszámolóház?

Meghatározás

Amikor kereskedsz, legyen szó CFD-kről, határidős ügyletekről vagy opciókról, valaki ellen fogadsz. Amikor részvényt vásárolsz a szabályozott piacon, valakitől vásárolsz. A bróker egyszerűen a közvetítő; csak végrehajtja a klíringház utasításait. Úgy érezheted, hogy a brókered ellen fogadsz, de valójában más kereskedők ellen fogadsz.

A tőzsdék biztosítása érdekében azonban léteznek szervezetek, úgynevezett klíringházak, amelyek minden kereskedő számára kizárólagos közvetítőként működnek.
A klíringház kezeli a veszteségek beszedését és a nyereség kereskedők közötti felosztását. Kiszámítja például a fedezeti felhívásokat.
A tőzsdén kívüli piac, más néven OTC piac esetében (a számláló felettA tőzsdéket kétoldalúnak nevezik. Nincs elszámolóház. A bizalom garantálásaként, annak érdekében, hogy a befektetők kockázatot vállaljanak, a vevő és az eladó eszközöket, értékpapírokat vagy készpénzt cserél. Ezeket biztosítéknak nevezik. Ennek a biztosítéknak az értéke azonban változó.

EXEMPLE

Képzeljük el, hogy 1 000 000 euró értékű ABC részvényei vannak fedezetként. Van 1000 darab ABC részvénye, amelyek egyenként 1000 eurót érnek.

Ha a részvényárfolyam részvényenként 500 euróra esik, akkor a fedezeted csak 500 000 euró. Ezért vagy 1000 ABC részvényt, vagy 500 000 euró készpénzt, vagy 500 000 euró értékű részvényt vagy értékpapírt kell hozzáadnod.

A Monetáris és Pénzügyi Kódex a klíringházat egy hitelintézet.

A határidős piacokon a volatilitás nagyon magas. Az elszámolóház napi fedezeti felhívásokat (margin call) küld, amikor ilyen típusú pozíciókat nyitsz meg. A fedezetet minden kereskedési nap zárásakor kiszámítják a hitelképességed ellenőrzése érdekében. Ha nincs válasz, a pozíció azonnal lezárásra kerül.
Határidős piac: A határidős piac a kereskedett eszközök teljes piacát jelenti. szállításuk előtt. Ez például a határidős piac. Ebben az esetben egy eszköz, például a búza vagy az olaj árát a szállítás előtt tárgyalják ki. Ez lehetővé teszi a gazdálkodó számára, hogy előre megállapodjon a búza árában, amelyet a betakarításkor elad.
Így a klíringház biztosítja, hogy másnap is meg tudja tartani pozícióját.

Ez az egész piaci rendszer a bizalom kézzelfogható bizonyítékain alapul, mint például pénz (marzs) vagy Pénzügyi értékpapírok (fedezet)

Hogyan kell számolni?

A klíringház által végzett számítás meglehetősen egyszerű. A kereskedési számládat mérlegként kell tekintened, összehasonlítva az eszközöket (nyereség, egyenleg) és a kötelezettségeket (marzsok, veszteségek).
Visszatérve a bankszámla példájához, az eszközök a pénzbeáramlások, a kötelezettségek pedig a pénzkiáramlások.
Megérted, hogy ha a kiadásaid meghaladják a bevételeidet, akkor veszteséges vagy. Amikor túllépés van a bankszámládon, tekints rá veszteséges pozícióként, és a bankszámládra befizetendő összeg egy fedezeti felhívás.

Melyek a kulcsfontosságú fedezeti szint küszöbértékei?

A fedezeti szint fő küszöbértékei a következők:

– 0. Ez 0%-os fedezeti szintnek felel meg. Ez nem vonzó pozíció, mivel nincs védelmi mozgástere piaci visszaesés esetén. Valójában, amint több kötelezettsége van, mint eszköze, már nem tudja visszafizetni az adósságait. Ezért a klíringház szemében fizetésképtelen.

– 100: számláján minden 1 euró eszközhöz 1 euró kötelezettség jut. Ha ez az arány 100%, az azt jelenti, hogy elegendő forrással rendelkezik mind a nyereség, mind a mérleg (eszközök) tekintetében a kitettség fedezésére.
Így hirtelen mozgás esetén is védve van.
Ezen küszöbértéken túl nyugodtan kereskedhet. Bár a fedezeti szint egy olyan mutató, amelyet mindig szem előtt kell tartani, ha 100% felett van, nincs ok az aggodalomra.

Fedezeti szint kiszámítása: egyenleg / fedezet * 100%

És mi történik, ha a Margin Level 0 alá csökken?

Ha a fedezeti szint negatív, az azt jelenti, hogy a számlád veszteséges.

Térjünk vissza a pozitív és negatív egyensúly képéhez. Ha 0-nál pontosan ugyanannyi pozitív eszközünk van, mint negatív eszközünk, akkor 0 alatt elkezdődnek a negatív eszközök, amelyek többet érnek, mint az összes pozitív eszközünk.

Normális esetben ilyenkor egy fedezeti felhívásra kerül sor, hogy megvédjék a kereskedési számlát, és megakadályozzák annak mélységekbe zuhanását, mivel ez hatalmas adósságokat hagyna maga után.

A fedezeti kérés azonban nem mindig azonnal aktiválódik, különösen magas volatilitás esetén. Gyakran röviddel a nulla vonal átlépése után aktiválódik.

A fedezeti szint és az egyensúlyi állapothoz való visszatérés közötti rész, a negatív fedezeti szint és a 0 közötti rés, megfelel annak, amit elvesztettél a számládon lévő összes vagyonon felül.

Hogyan számítsuk ki a tőkeáttétel hatását?

A tőkeáttételnek közvetlen hatása van. Tőkeáttétel nélkül lehetetlen fedezeti felhívást tapasztalni: ha egy eszközt az árának 100%-án vásárolsz, nem veszíthetsz többet, mint a kezdeti befektetésed. A nyereség korlátozott, de a veszteség soha nem haladja meg a megbízás leadásakor fizetett árat.

Tőkeáttétel esetén csak az árra fizetsz árrést. Ez a árrés egy bizonyos méretig fedezi a befektetésedet, de azon túl további árrést kell hozzáadnod, ha nagyobb méretet szeretnél figyelembe venni.

A vételi megbízás tehát akkor aktiválódik, amikor a veszteségek meghaladják a fedezetet. Ezt a fedezetet a megbízás végrehajtásakor határozzák meg: a tőkeáttétel kiválasztásakor Ön határozza meg a fedezetet.

Minél nagyobb a tőkeáttétel, annál alacsonyabb a szükséges fedezet ugyanazon eszköz esetében. Ezért a magas tőkeáttétel kevesebb védelmet nyújt. Az eszköz árának csak egy apró töredéke áll rendelkezésére fedezetként.

De egy alacsony tőkeáttétel, van egy szilárd garancia.
Ez azonban korlátozni fogja, és lassítani fogja a bevételeidet.

Mi a biztosíték a kereskedésben?

Ezt helyezed el fedezetként a veszteségeid vagy kockázataid fedezésére. A kereskedési számládon lévő nyereséged szolgál fedezetként a veszteségeid fedezésére. Amikor jelzáloghitelt veszel fel, a ház az fedezet: nemfizetés esetén a bank lefoglalja a házat, hogy visszafizesse a tartozásodat.

A fedezetnyújtás megnyitja az utat minden diverzifikációs stratégia előtt, és védelmet nyújt a fedezeti felhívások ellen.
Valójában a diverzifikációban két dolognak kell megfelelnie.

Az első, hogy legyen egy olyan portfóliója, amely válság esetén megvédi magát.

Mivel az egyik része szenved a válságtól, a másik része pedig korrelálatlan, az ellenkező módon viselkedik. Amikor minden más esik, az emelkedik. Mint az arany a 2020-as COVID-19 válság idején. Grafikus illusztráció

Ez az első pont azért érdekes, mert megtakarítások, a hosszú távú, vagy a nyereség keresése.

A második szempont, amely szorosan kapcsolódik az elsőhöz, az, hogy a nyereség lehetővé teszi a veszteségek ellensúlyozását.

Ez azt jelenti, hogy nincsenek fedezettel kapcsolatos problémák, és nem zárnak pozíciókat piaci turbulencia esetén. Mert "eső után jön a napsütés": a válságok gyakran csak rövid ideig tartanak, és az ár gyorsan helyreáll. De ha ezt elmondod a brókerednek, kinevetnek, és extra fedezetet kérnek tőled.

Míg ha a portfóliód képes kezelni a további fedezeti követelményeket, és pontos, így portfóliója átvészeli a válságot anélkül, hogy pozíciókat kellene eladnia.

Most már mindent tudsz róla.Margin call. A margin egy Biztosítás a brókernek. A klíringház pedig a tőzsdei ingadozásokkal arányosan számítja ki a biztosítás árát. Ha az ár emelkedik, te leszel a felelős érte. Rajtad múlik, hogy mindig gondoskodj a számlád egyensúlyáról.

Mi az a Margin Call – Definíció

Margin Call – Meghatározás: A margin call az a tőke, amelyet a bróker a kereskedőtől a nyitott pozíciók fenntartásához megkövetel. Ha a kereskedő nem fizet be tőkét a kereskedési számlájára, a bróker lezárja a pozíciókat.

A fedezeti felhívás tehát egy riasztás, amely tájékoztatja a kereskedőt, hogy közeledik a fedezeti limitjéhez. A bróker ezután felkéri a kereskedőt, hogy fizessen be egy összeget a nyitott pozíciói fenntartása érdekében. Ha azonban a kereskedő nem növeli a fedezetét, nem tud új pozíciókat nyitni a számláján.

Ezért, amikor egy kereskedő fedezeti felhívást kap a brókerétől, vagy növelnie kell a tőkéjét, vagy le kell zárnia néhány nyitott pozíciót a fedezet felszabadítása érdekében. Ha azonban a kereskedő nem reagál, a bróker automatikusan lezárja a veszteséges pozíciókat a negatív egyenleg elkerülése érdekében.

A Margin Call szinonimája

A következő kifejezések a fedezeti felhívással szinonimák:

• Margin Call,
• Margókövetelmények
• Adománygyűjtési felhívás.

Legjobb brókerek, akik fedezetfelhívást alkalmaznak

Az etimológia Margó hívása

A fedezeti igény (margin call) a „call” és a „margin” szavakból tevődik össze. A fedezeti igénylés az igénylés aktusa, a fedezet pedig a pénzügyekben profitot jelent.

A fedezeti felhívással kapcsolatos feltételek

Íme egy lista a margin call-lal kapcsolatos definíciókról:

• Pénzügyi fedezet Meghatározás: A pénzügyekben a fedezet a profitot vagy a termékek és a költségek közötti különbséget jelenti.
• Profitráta Meghatározás: A profitráta a termék értékesítéséből származó nyereség egy része. Kiszámításához a következő képletet kell alkalmazni: profitráta = vételár (ÁFA nélkül) x 100.
• Margin Call definíciója: A margin Call a margin call szinonimája. Ugyanazzal a definícióval, mint a margin call, ez az angol fordítás megtalálható a pénzügyi szószedetekben.
• Fedezeti felhívás tőkeáttételének meghatározása: A fedezeti felhívás pénzügyi tőkeáttétel segítségével nyit meg egy pozíciót, azaz pénzt kölcsönöz, hogy többet fektessen be, mint amennyi a kereskedési számlán rendelkezésre áll. A fedezeti felhívás ezután tájékoztatja a kereskedőt, hogy a pénzeszközei nem elegendőek a nyitott tőkeáttételes pozíció fenntartásához.
• Nyilvános ajánlattétel fogalommeghatározása: A nyilvános ajánlattétel egy angol kifejezés, amely értékpapírok nyilvános ajánlattételére utal. Ez a kifejezés szerepel a pénzügyi szókincsben, akárcsak a margin call angol definíciói.
• Forex margin számla definíciója: A forex margin számla egy brókernél nyitott speciális számla, amely lehetővé teszi a tőke tőkeáttételének kihasználását. A margin számlákon keresztül az egyéni befektetők vagy kereskedők hozzáférnek a Forex piachoz.
• Mi a haszonkulcs – Meghatározás: A haszonkulcs az eladási ár és a költség közötti különbség.

Mi az a biztosítéki fedezethívás – meghatározás

A fedezeti igények a fedezetáramlások olyan cseréi, amelyek akkor történnek, amikor a készletértékek emelkednek. Ezeket a fedezeti igényeket a szerződésben és a piacon meghatározott elemek alapján számítják ki. E igények célja a szerződés vagy a szóban forgó eszköz értékében bekövetkező hirtelen változások mérséklése.

Mi a kötelező árrés – Meghatározás

A szükséges fedezet egy olyan mutató, amely lehetővé teszi a kereskedők számára, hogy megtudják, mennyi tőkére van szükségük a kereskedési számlájukon. Ez segít nekik fenntartani a nyitott pozícióikat. A szükséges fedezet automatikusan generálódik, amikor a kereskedő pozíciót nyit egy piacon. kereskedési platform.

És mivel a tranzakciók tőkeáttételt igényelnek, a szükséges fedezet lényegében egy fedezeti felhívás. Jóhiszemű befizetésként működik, hogy a pozíciók nyitva maradjanak. Ezért, ha a kereskedő tőkéje a szükséges fedezeti szint alá esik, a nyitott pozícióinak egésze vagy egy része lezárásra kerül.

Mi az a Margin Call az OTC piacon – Definíció

A tőzsdén kívüli (OTC) piacon a piaci ajánlat egy olyan letét, amelyet a brókernek fizetnek minden egyes ilyen típusú piaci tranzakcióért. A letét összege a bróker követelményeitől és a kereskedett pénzügyi terméktől függ.

A pozíció megnyitásakor szükséges fedezeti befizetés meghatározásához a bróker javasolja a szükséges fedezetet, más néven felhasznált fedezetet vagy fedezeti fedezetet. Ezért, ha a kereskedő számláján lévő tőkéje ezen fedezeti befizetés alá esik, fedezeti felhívásra kerül sor.

A fedezeti befizetés összegének kiszámításához a bróker a rendelkezésre álló fedezetet is felhasználhatja. Ez a fedezet a garancia fennmaradó összegét jelenti, amelyért a kereskedő felelős a fedezeti felhívás előtt.

A bróker e-mailben küld fedezeti felhívásokat a kereskedőknek, arra ösztönözve őket, hogy finanszírozzák kereskedési számlájukat a pozícióik lezárásának elkerülése érdekében. A fedezeti felhívásra adott negatív válasz azt jelzi, hogy a kereskedő pozíciói folyamatosan csökkennek. Következésképpen a bróker lezárja ezeket a pozíciókat a negatív egyenleg elkerülése érdekében.

Vegye figyelembe, hogy a fedezeti felhívások nem kötelezőek. Az egyenleg hirtelen csökkenése arra kényszeríti a brókert, hogy lezárja a befektető pozícióit, így védve azokat.

Mi az a margin Call egy szabályozott piacon – Definíció

A szabályozott piacon a fedezeti igénylés egy klíringház által ellenőrzött kereskedési folyamat. A klíringház garantálja a tranzakciók sikeres lezárását azok lejáratáig. Feladata, hogy biztosítsa a tranzakciók időben történő lezárását.

Valójában a klíringház egy olyan intézmény, amely közvetítőként működik a vevő és az eladó között. Kifejezetten a következőkkel foglalkozik:

• A résztvevők tartozik és jóváír pozícióinak összekapcsolása;
• Az eladások ellensúlyozására,
• Margin call-ok benyújtása.

A gyorsan ingadozó árakkal rendelkező rövid lejáratú piacokon a klíringházak gyakran tesznek piaci ajánlatokat. Ennek célja, hogy a befektető fedezeti betétjét a jelentős piaci áringadozások után is megtérítsék.

Minden nap, amikor a piac zár, a kereskedők pozíciói rendeződnek. De ha nem realizált veszteségek keletkeznek, a klíringház fedezeti felhívást intéz a kereskedőhöz a fedezet feltöltésére. Ez a kiegészítő kifizetés gyakran készpénz vagy értékpapírok formájában történik.

A vételi opció kiszámításához az elszámolási árat kell használni. Ez egy olyan ár, amelyet minden kereskedési nap zárása után vagy minden opció lejáratakor kapunk meg.

A szabályozott piacokon naponta kérnek fedezeti felhívásokat a következő napi fedezeti kockázatok csökkentése érdekében. Ez lehetővé teszi a kereskedő számára annak bizonyítását is, hogy rendelkezik a pozíció fenntartásához szükséges eszközökkel.

Abban az esetben, ha a számlán nincs elegendő fedezet a vételár teljesítésére, a brókernek joga van a teljes pozíciót vagy annak egy részét likvidálni, és a fedezeti befizetést felhasználni a vételár fedezésére.

Mi az a margin kereskedés – Definíció

A margin kereskedés egy olyan kereskedési típus, amely lehetővé teszi a kereskedők számára, hogy nagyon kevés tőkével fektessenek be. Emellett tőkeáttételt és a pozícióméretek jobb kontrollját is lehetővé teszi.

A marginnal való kereskedéshez regisztrálhat a jelenleg elérhető legjobb brókercégeknél, például Vantage.

Mi az a Margin Call Level – Definíció

A fedezeti szint egy küszöbérték, amelynél a bróker fedezeti felhívást (margin call) kezdeményez. Ez a küszöbérték akkor aktiválódik, amikor a fedezet eléri a 100%-ot. A gyakorlatban a 100%-os fedezeti szint a kereskedési számlán rendelkezésre álló teljes összeget jelenti, figyelembe véve a nem realizált veszteségeket, amelyek megegyeznek a kereskedő által pozíciók megnyitásához használt fedezettel.

A fedezeti szintet a következő képlet alkalmazásával számítjuk ki:
Haszonkulcs szint = Tőke / Felhasznált haszonkulcs x 100.
A gyakorlatban azonban a fedezeti szint automatikusan kerül kiszámításra. Ennek megtekintéséhez egyszerűen ellenőrizze kereskedési platformokon, például MetaTrader 4 vagy Meta Trader 5.

Hogyan számoljunk fedezetfelhívást?

A fedezeti felhívásokat nem számítják ki. A befektetők azonban különböző kereskedési platformokon keresztül nyomon követhetik fedezeti szintjüket. Amikor ezek a szintek a bróker által meghatározott küszöbérték alá esnek, a bróker automatikusan lezárja a kereskedő nyitott pozícióit.

Mi az a Margin Call Karbantartási Margó – Definíció

A fenntartási fedezet az a összeg, amelyet a bróker megkövetel a kereskedőtől, hogy pozícióit nyitva tartsa. Amikor a fedezeti szint a fenntartási fedezeti küszöb alá esik, a bróker azonnal lezárja a pozíciót, hogy biztosítsa a számla megfelelését a fedezeti követelményeknek.

Abban az esetben, ha a kereskedőnek sok nyitott pozíciója van, a bróker a legnagyobb veszteséget okozó pozíciókat zárja le.

A bróker határozza meg a fedezetet és a fenntartási küszöböt. Általában a fenntartási fedezet szintje 50% a lakossági kereskedők számára. Professzionális kereskedők esetében ez a szint 30%.

Ezért, amikor egy bróker fedezetet kér, ezt a bróker részéről jelzésnek tekinthetjük, amely azt jelzi, hogy a fedezeti követelmények nem teljesülnek. A fenntartási fedezet egy olyan szint, amelyet limitnek kell tekinteni. Ha meghaladja ezt a limitet, a pozíciók lezárásra kerülnek.

A bróker általában lezárja a veszteséges pozíciókat, hogy elkerülje a negatív egyenleget, ami veszélyes adóssághelyzetet jelent a kereskedő számára.

Mi az elérhető árrés vagy szabad árrés az árréshívásban – Definíció

Az elérhető fedezet, vagy szabad fedezet, a befektetésre még rendelkezésre álló pénzösszeg. Ez a befektető kereskedési számláján rendelkezésre álló összeget jelenti, amely lehetővé teszi számára új kereskedési pozíciók megnyitását. Amikor a kereskedő még nem nyitott pozíciót, a szabad fedezet a teljes fedezet, vagyis a számlaegyenleg.

Ha több pozíciót nyitottak, az elérhető fedezetet a következő számítás elvégzésével kapjuk meg:
Szabad fedezet = számlaegyenleg – felhasznált fedezet + a jelenlegi pozíciók nyeresége vagy vesztesége.

Következtetés a fedezeti felhívás meghatározásáról

A cikk legfontosabb tanulságai a fedezeti felhívás definíciójával kapcsolatban a következők:

• A fedezeti felhívás egy olyan kifizetés, amelyet a brókernek kell teljesíteni a tőzsdén kívüli piacon a nyitott pozíciók fenntartása érdekében;
• Szabályozott piac esetén a fedezeti felhívást az elszámolóházzal kell rendezni;
• A margin call egy riasztás, amely segít megelőzni a negatív egyenleget.

Most, hogy megértette a margin call definícióját, jobban kezelheti azt és elkerülheti a veszteségeket. A veszteségek minimalizálása és a margin kereskedés jobb megértése érdekében azt javasoljuk, hogy kezdjen egy demószámlával kereskedni egy brókercégnél.

Hogyan számítsuk ki a margint a kereskedésben?

A fedezet kiszámítása egyszerű. Ez egy pozíció árának az a százaléka, amelyet a kereskedőnek fizetnie kell egy tőkeáttételes kereskedés során. További részletekért lásd a Kereskedésben alkalmazott fedezetről szóló cikkünket.

Mi az a Rate SWAP a pénzügyekben?

A SWAP a cserét jelenti. Kétféle kamatláb létezik: a változó kamatláb és a fix kamatláb. A kamatswap egy változó kamatláb fix kamatlábra cseréjét jelenti, azonos összegű és lejáratú adósság esetén. Ebben az esetben a fedezet és a fedezeti felhívások segítenek szabályozni a swappiacot, amely különösen volatilis.

Hogyan számoljuk ki a fedezeti hívást?

A fedezeti igény értéke automatikusan kiszámításra kerül. Amikor a fenntartási fedezet alacsonyabb, mint az előírt mérték, a bróker kéri, hogy add hozzá a különbözetet.

Margin Call for Dummies: Menj tovább

Ahhoz, hogy mélyebben belemerüljünk a fedezeti felhívásokba, olyan fogalmakat kell megvizsgálnunk, mint a tőkeáttétel és maga a fedezet. A Forexben a fedezet a pozíció megnyitásához befizetett tőke egy része. Ez a fedezet a határidős szerződésekre is vonatkozik. A kezdő kereskedők nem férhetnek hozzá a shortoláshoz. A Forex fedezet kiszámítását azonban gyakorolhatjuk egy fedezeti kalkulátor és egy demószámla segítségével.

Melyik brókert válassza, hogy elkerülje a margin felhívást?

Kereskedői közösségünk különösen nagyra értékeli a következő brókereket, amikor biztonságosan szeretnének kereskedni a piacokon: Vantage (az üdvözlő bónuszért és tőkeáttételért), eToro (egyszerűsége miatt) és DEGIRO (a fejlett kereskedési eszközeihez).

Találkoztál már margin call-lal? Oszd meg velünk a tapasztalataidat, és írj nekünk kommentet!