Aksionet mujore të dividentit

Dividenti është diçka e shenjtë për investitorët. Ju keni një ndjenjë sigurie me të ardhura të qëndrueshme nëse zgjidhni stoqet më të mira afatgjatë. Siguron të ardhura shtesë pavarësisht nga situata juaj profesionale dhe personale, por edhe mbrojtje kundër paqëndrueshmërisë së tregut.

Grafiku mbështetës dëshmon se investimi në aksione në terma afatgjatë është qartësisht fitimprurës. Është të pyesni pse i vendosni paratë tuaja në investime pa rrezik që nuk paguajnë asgjë. Me dividentët e rregullt në lojë, ju përfitoni nga forca goditëse e interesit të përbërë që ju lejon të rritni kapitalin tuaj me qetësi.

Kompanitë e listuara zgjedhin një pagesë sipas një plani vjetor, gjashtëmujor ose tremujor, por disa prej tyre zgjedhin një shpërndarje mujore. Ata quhen aksione me dividentë mujorë.

Stoqet që paguajnë një divident në baza mujore ofrojnë përsëritje më të mirë të të ardhurave. Sa më shpesh të merrni dividentë, aq më shpejt mund t'i riinvestoni ato për të blerë më shumë aksione, duke gjeneruar kështu më shumë të ardhura. Ato mund të jenë të përshtatshme për një kategori investitorësh siç janë njerëzit që janë në pension.

Megjithatë, ju nuk mund të keni para gjalpi dhe gjalpi. Do të shohim që stoqet mujore të dividentëve nuk janë pa rrezik.

Nëse dëshironi të dini më shumë përpara se të hidheni në këmbë, do të ishte e mençur të kujtoni dallimet e tyre nga standardi i zakonshëm i tregut të aksioneve. Më pas do të shohim se ku do t'i gjejmë dhe në cilët sektorë. Së treti, cilat janë mundësitë dhe rreziqet e investimit në stoqet mujore të dividentit. Së fundi, ne do të përcaktojmë kriteret e ndryshme për të gjetur më të mirët në kategori.

Si bonus, pa qenë një këshillë blerjeje, ne do të zbulojmë top 5 të aksioneve më të mira me dividentë mujorë në vitet e fundit.

Stoqet mujore të dividentit – Disa specifika që duhen ditur

Në Shtetet e Bashkuara dhe Kanada, shumica e kompanive shpërndajnë një divident çdo tremujor. Në Evropë, ajo ndryshon nga një vend në tjetrin. Në Francë, pagesa vjetore ka përparësi. Në Spanjë, Holandë dhe Mbretërinë e Bashkuar, kompanitë favorizojnë pagesën e dividentit sipas një kalendari gjashtëmujor.

Le te jemi te sinqerte. Stoqet mujore të dividentëve janë të rralla. Ju gjeni afërsisht pesëdhjetë prej tyre midis më shumë se 630 stoqeve në mbarë botën.

Specifikimi i parë, ato janë të përqendruara në disa sektorë. Specifikimi i dytë, shumica e tyre kanë një kthim mbi mesataren e S&P 500 dhe objektivin e inflacionit të bankave qendrore prej 2%. Specifikimi i tretë, shkëputja mujore e dividentit do të thotë që çmimi i aksionit zbritet mekanikisht nga shuma e dividendit çdo muaj pa vënë herë pas here në pikëpyetje bazat e brendshme të shoqërisë.

Aksionet mujore të dividentëve – Në cilat vende mund t'i gjeni ato?

I gjeni vetëm në Amerikën e Veriut: Shtetet e Bashkuara dhe Kanada. Mos u pyesni pse nuk ka asnjë në Evropë. Si rezultat, nuk ka aksione mujore të dividentit brenda kornizës së një APP. Sidoqoftë, ju mund të investoni në këto aksione me CFD duke përdorur një ndërmjetës në internet si eToro.

Në cilët sektorë mund t'i gjeni?

Rreth pesëdhjetë kompani të Amerikës së Veriut paguajnë një divident mujor. Ato janë të përqendruara në një pjesë të vogël të sektorëve. Mes tyre keni REIT (Trustet e Investimeve në Pasuri të Paluajtshme) ose kompani të listuara në bursë për pasuri të paluajtshme, financa, energji, shërbime dhe telekomunikacione.

REIT

Shumica e stoqeve mujore të dividentëve janë REIT. Të krijuara në vitin 1960 në Shtetet e Bashkuara, këto janë kompani që zotërojnë dhe menaxhojnë pasuri të paluajtshme. Ata mbledhin të ardhura duke i dhënë me qira. REIT-të kanë një sistem tatimor specifik që i detyron ata të paguajnë 90% të të ardhurave të tyre në formën e dividentëve për aksionarët e tyre.

Duket logjike që disa REIT të shpërndajnë dividentin çdo muaj tek aksionerët e tyre, sepse ata marrin të ardhurat e tyre në formën e qirave mujore. Sipas llojit të pronës, do të gjeni ndërtesa zyra, qendra tregtare, apartamente, hotele, objekte të kohës së lirë, magazina, etj.

Një kategori tjetër e REIT-ve shpërndan një divident mujor. Këto janë REIT të hipotekave. Këto janë kompani që nuk zotërojnë prona fizike. Ata u japin hua para drejtpërdrejt pronarëve të pronave, duke lëshuar hipoteka, ose në mënyrë indirekte duke blerë hua ekzistuese ose letra me vlerë të mbështetura nga hipoteka.

Për të shpërndarë dividentët, REIT-të e hipotekave nxjerrin të ardhurat e tyre nga interesi i marrë nga kreditë hipotekore ose nga investimet nëpërmjet instrumenteve financiare të mbështetura nga pasuritë e paluajtshme. Dikush mund të mendojë se funksionimi i tyre është i ngjashëm me atë të bankave, përveç se REIT-et hipotekore nuk mbajnë depozita klientësh.

REIT-të e hipotekave në përgjithësi përdorin levën për të fituar marzh në kreditë e tyre dhe për të shpërndarë një divident me një kthim të lartë.

Për këto arsye, REIT-të e hipotekave janë të ndjeshme ndaj ndryshimeve në normat e interesit. Nëse ato rriten, marzhi i tyre ulet kundrejt kostos së financimit. Nëse ato bien, huamarrësit mund të tundohen për të shlyer kreditë e tyre me një kosto më të ulët dhe kjo do të ulte rendimentin e tyre.

Kështu, do ta keni kuptuar se është më mirë të investoni në këtë lloj REIT në një mjedis të qëndrueshëm të normës së interesit.

Financa

Sektori financiar shpesh kërkohet nga performanca dhe nënvlerësimi i tyre në krahasim me mesataren e tregut. Ju mund të gjeni kompani që shpërndajnë një divident mujor në segmente të caktuara si:

• BDCs (Kompanitë e Zhvillimit të Biznesit). Këto janë kompani investimi që investojnë në biznese të vogla dhe të mesme. Ata i mbështesin ata në fazën e tyre të parë të rritjes duke u siguruar atyre kapital përmes kapitalit, borxhit ose instrumenteve financiare. Për të përfituar nga një status tatimorvantageux, BDC-të duhet të mbajnë të paktën 70% të aseteve të tyre në kompani private ose publike amerikane me një vlerë tregu më të vogël se 250 milionë dollarë. Modeli i tyre i biznesit është i ngjashëm me atë të REIT-ve hipotekore, përveç se BDC-të kanë disa burime të ardhurash.
• CEF (fondet e mbyllura). Këto janë fonde të mbyllura të përbëra nga aksione të tregtuara në bursë ose në treg. Ashtu si fondet e përbashkëta, ato menaxhohen nga menaxherët e portofolit. Megjithatë, pasi të listohet, CEF do të ketë një numër fiks të aksioneve në qarkullim. Kjo do të thotë se ajo nuk do të përfitojë nga rritja e kapitalit dhe kthimi i aksioneve. CEF, si një aksion individual, do të tregtohet për blerje dhe shitje në tregun sekondar.
• Bankat tani konsiderohen si biznese me rritje të ngadaltë. Në të vërtetë, potenciali i tyre i rritjes arriti maturimin gjatë viteve 2000. Prandaj interesi i tyre për të mbajtur aksionerët e tyre nëpërmjet një dividendi të rregullt. Shumica e tyre zakonisht zgjedhin këstin tremujor, por ka disa zogj të rrallë në këtë segment që ofrojnë këstin mujor.

energji

Ju shpesh i referoheni kompanive kryesore si ExxonMobil, Chevron, Royal Dutch Shell, BP dhe Total në sektorin e energjisë. Ju i vlerësoni ata nga atraktiviteti i rendimentit të tyre dhe historia e rritjes së dividentit gjatë disa dekadave. Për shembull, ExxonMobil dhe Chevron mbajnë statusin e aristokratit të dividentit me më shumë se 25 vite radhazi rritje të dividentëve.

Nëse jeni duke kërkuar kuriozitet për këtë sektor, ka disa kompani që paguajnë dividentë në baza mujore. Ato operojnë kryesisht në shfrytëzimin e naftës dhe gazit. Megjithatë, nuk është pa rrezik, pasi ata janë të ndjeshëm ndaj ndryshimeve të çmimit të naftës.

Shërbimet komunale dhe telekomunikacioni, sektorë tradicionalë me rendiment të lartë

Shërbimet komunale dhe telekomunikacioni janë tradicionalisht sektorë të pjekur. Do të jetë e vështirë për ju të arrini fitime të shpejta brenda disa muajsh. Politika e tyre e shpërndarjes së dividentëve synon më shumë investitorët me një profil rreziku konservator. Kompanitë që operojnë në këta sektorë ofrojnë një kthim të lartë në mesataren e tregut. Ato mund të ofrojnë mbrojtje kundër inflacionit dhe kthime më të ulëta të investimeve pa rrezik (Livret A, Livret Développement Durable, obligacione qeveritare).

Për më tepër, ata gëzojnë një pengesë të lartë për hyrjen falë rregullimit. Kjo promovon përsëritjen e të ardhurave dhe një fluks të qëndrueshëm parash. Ju do të gjeni disa në listën e stoqeve mujore të dividentit duke përfshirë një kompani kanadeze që është në top 5.

A-tëvantages për të marrë një divident mujor

A ka ndonjë ndryshim të rëndësishëm midis marrjes së një dividendi në baza mujore dhe një dividenti në baza tremujore? Për shembull, merrni parasysh 1 aksione të një aksioni prej 000 dollarësh Y që paguan një divident vjetor për aksion prej 10 dollarësh. Kjo barazohet me një kthim vjetor prej 1,5% (ose 15% në muaj).

Nëse dividenti paguhet çdo muaj dhe më pas riinvestohet në vetë aksionet, ju merrni 1 dollarë dividentë pas një viti. Me lojën e interesit të përbërë, kthimi juaj nga investimi është 607,6%.

Nëse dividenti paguhet çdo tremujor, yield-i vjetor është fillimisht 3,75%. Pas një viti, ju merrni 1 $ në dividentë - dhe për rrjedhojë një kthim nga investimi prej 586,5%.

Në afat të gjatë dhe me një kapital fillestar të lartë, stoqet mujore të dividentit mund t'ju paguajnë shumë për sa i përket kthimit të investimit. Funksionon nëse keni inteligjencën për të zgjedhur më të mirët në kategori.

Tjetri kavantage është se ju keni ndjesinë e marrjes së një mini-rroge ose të ardhurash shtesë çdo muaj. Gjë që nuk është e parëndësishme në krahasim me rritjen e kostos së jetesës dhe paqëndrueshmërinë e sistemeve aktuale të pensionit.

Ju pretendoni fitoren në bursë duke menduar se është ideja më e mirë e investimit ndonjëherë. Statistikisht dhe historikisht, ekziston më shumë rreziku i uljes ose eliminimit të dividentit në stoqet me dividentë mujorë sesa stoqet me dividentë tremujorë.

Rreziqet e stoqeve mujore të dividendit

Duke zbuluar atëvantages, në shikim të parë mendoni se është një parajsë paqeje për të investuar në bursë. Fatkeqësisht, djalli është në detaje. Një aksion mujor divident do të thotë që kompania është e detyruar të zhytet në fluksin e saj të parasë çdo muaj për të paguar kuponin për aksionerët e saj. Në rast të një problemi të brendshëm ose të jashtëm të kompanisë, kjo politikë e shpërndarjes mund të ndalojë brenda natës.

Duhet të keni parasysh se shumica e stoqeve mujore të dividentëve janë shumë spekulative. Ato operojnë në sektorë që janë ciklik (dhurata të ndjeshme ndaj mjedisit ekonomik) dhe me kapital intensiv. Kjo i detyron drejtuesit të investojnë shumë para në biznesin e tyre për të bërë një fitim. Niveli i tyre i borxhit është më i lartë se mesatarja e tregut.

Ata janë mësuar të ofrojnë një divident me një raport të lartë pagese. Problemi i një raporti rregullisht të lartë pagese mund të çojë në një të ardhme të afërt ose të largët në një reduktim ose eliminim të dividentit. Per cfare ? Sepse kompania në fjalë do të jetë më e cenueshme në rast të një recesioni ekonomik ose një ngjarje të paparashikueshme.

Kriza Covid-19 është një shembull i përsosur. Disa aksione me dividentë mujorë duhej të hiqnin dorë nga pagimi i një pjese të kuponit të tyre për aksionerët. Duke kombinuar një raport pagese dhe borxhe të larta, kompania nuk ka shtyllën kurrizore të fortë për të investuar në rritjen e saj të ardhshme. Agjencitë e vlerësimit (Moody's, Standard & Poor's dhe Fitch) me të drejtë nuk e lehtësojnë aksesin e tyre në kapital në tregjet financiare, sepse vlerësimi i tyre i borxhit është nën nivelin e investimit.

Këtu ju jeni në roje para se të hidheni në gojën e ujkut në stoqet mujore të dividentit.

Lista e aksioneve të SHBA / Kanadasë me divident mujor

Këtu është lista përmbledhëse e veprimeve mujore sipas sektorëve

• Agree Realty Corporation (Industrial REIT)
• Trusti Financiar Amerikan (REIT me pakicë)
• AGNC Investment (hipoteka REIT)
• Apple Mikpritje REIT (hotel dhe kohë të lirë REIT)
• Dashuria Rezidenciale REIT (hipoteka REIT)
• Grupo Aval Acciones y Valores (Financë)
• Banco Badresco (Financë)
• Broadmark Realty Capital (hipoteka REIT)
• Chatham Lodging (hotele dhe kohë të lirë REIT)*
• Vetitë e zgjedhjes REIT (REIT me pakicë)
• Kori i Aviacionit (Industria)
• Cross Timbers Royalty Trust (Energji)
• Dream Industrial REIT
• Zyra e ëndrrave REIT
• Dynex Capital (hipoteka REIT)
• Ellington Financial (hipoteka REIT)
• Kompania e të ardhurave Eagle Point (fondet e mbyllura)
• Karakteristikat EPR (specialiteti REIT)*
• Enerplus (Energji)
• Korporata e të Ardhurave nga Shkëmbimi (Industria)
• Gladstone Capital Corporation (Financë)
• Gladstone Commercial Corporation (REIT i larmishëm)
• Gladstone Investment Corporation (Financë)
• Gladstone Land Corporation (Specialiteti REIT)
• Burimet globale ujore (shërbimet komunale)
• Gold Resource Corporation (Materiale bazë)
• Trusti i Investimeve të Pasurive të Paluajtshme të Granitit (REIT Industriale)
• Horizon Technology Finance (Financë)
• Inter Pipeline (Energjia)
• Itau Unibanco (Financë)
• Karakteristikat e LTC (shëndeti REIT)
• Kryeqyteti i rrugës kryesore (Financa)
• Mesa Royalty Trust (Energji)*
• Orchid Island Capital (hipoteka REIT)
• Oxford Square Capital (Financë)
• Trust i Naftës Bregdetare të Paqësorit (Energjia)*
• Tubacioni Pembina (Energjia)
• Trusti i Mbretërisë së Basinit Permian (Energjia)
• Norma e luhatshme e Pennant Park (Kompanitë e zhvillimit të biznesit)
• PermRock Royalty Trust (Energji)*
• Prospect Capital Corporation (Kompanitë e Zhvillimit të Biznesit)
• Permianville Royalty Trust (Financë)*
• Të ardhurat nga pasuria e paluajtshme (REIT me pakicë)
• Sabine Royalty Trust (Energjia)
• Stellus Capital Investment Corp. (Financa)
• Trusti mbretëror i pellgut të San Juan (Energjia)*
• Shaw Communications (Telekom)
• SL Green Realty Corp. (Zyra e REIT)
• Solar Senior Capital (Kompanitë e Zhvillimit të Biznesit)
• Stag Industrial (REIT industriale)
• Superior Plus (shërbimet komunale)
• Transalta Renewables (shërbimet komunale)
• Investitorët Globalë të SHBA (Financa)
• Vermilion Energy
• Whitestone REIT (REIT me pakicë)

NB: *Kompanitë që pezulluan pagesën e dividentit gjatë krizës Covid-19.

Kriteret kryesore për të zgjedhur më të mirën nga lista

Kur investoni në një aksion mujor divident, mbani mend se ato janë përgjithësisht më të rrezikshme në krahasim me mesataren e tregut për arsyet e përmendura në paragrafët e mëparshëm. Për t'ju ndihmuar të bëni zgjedhjen më të mirë të mundshme, këtu janë disa kritere kryesore që duhen ndjekur.

Një histori e viteve të njëpasnjëshme të rritjes së dividentit

Kriteri i parë kyç për t'u analizuar është forca e dividentit. Sinqerisht, kjo është shtylla kryesore e kësaj klase veprimi. Nëse do të ndahej në një milion copa, mund t'ju duhet gjithashtu të kërkoni për bar të gjelbër diku tjetër.

Së pari, sigurohuni që kompania të ketë një histori vitesh të njëpasnjëshme të rritjes së dividentit. Per cfare ? Sepse është një shenjë besimi në qëndrueshmërinë e ardhshme të kompanisë.

Së dyti, sigurohuni që raporti i pagesës, një nga metrikat më të përdorura për të analizuar fuqinë e dividentit, të mos jetë i lartë gjatë disa viteve, domethënë nën 80%. Duke qëndruar në zonën e kuqe, kompania në fjalë nuk është imune ndaj një ngjarjeje ankthi-provokuese ose ekzogjene që e detyron atë të ulë ose eliminojë dividentin e saj.

Megjithatë, në rastin e REIT-ve, të cilat përbëjnë pjesën më të madhe të aksioneve me dividentë mujorë, duhet të keni parasysh raportin e pagimit të FFO, i cili duhet të jetë më pak se 80-90% në funksion të intensitetit të kapitalit të sektorit.

Niveli i borxhit, një shqetësim për t'u parë nga afër

Kur një kompani nuk mund t'ju paguajë më një divident, zakonisht lidhet me borxhin e tepërt. Për një aksion me divident mujor, është më i dëmshëm sepse hapësira e tij për manovrim është zvogëluar. Në të vërtetë, ata kanë nevojë për kapital përmes borxhit të lirë për të arritur rritje.

Për të siguruar qëndrueshmërinë e dividentit, duhet të monitoroni kritere të tilla si:

• Borxhi/EBITDA i cili vlerëson se sa kohë kompania do të jetë në gjendje të shlyejë borxhin e saj. Kufiri që nuk duhet tejkaluar është 5, por për kompanitë me kapital intensiv mund të tolerojmë një kufi rreth 6-7.

• Vlerësimi i kredisë që korrespondon me vlerësimin financiar të borxhit të një kompanie të përcaktuar nga agjencitë e vlerësimit (S&P, Moody's, Fitch). Ashtu si në shkollë, sa më i lartë të jetë, aq më lehtë do të jetë të marrësh hua. Në tregjet financiare, ne tolerojmë një vlerësim kredie të shkallës së investimit, dmth. BBB- ose më lart. Nëse, për fat të keq, vlerësimi i kredisë është shumë i ulët, kompania do të shohë rritje të kostos së borxhit dhe do të ketë vështirësi në financimin e aktivitetit të saj.

Rrjedha e parasë është mbret

Bërja e qarkullimit dhe fitimit është thelbësore për një kompani. Ende duhet ta bëjë këtë duke ruajtur ose rritur fluksin e saj të parasë? Rrjedha e parasë është mjeti i drejtpërdrejtë i kompanisë për shpërndarjen e dividendit tek aksionarët e saj.

Çfarë duhet të shikoni me kujdes? Së pari, analizoni fluksin e parave operative të kompanisë gjatë pesë viteve të fundit. Ai duhet të jetë absolutisht pozitiv në rrezikun e djegies së parave të tij. Atëherë duhet të jetë e qëndrueshme ose të rritet çdo vit. Së dyti, kontrolloni që fluksi i lirë i parasë është pozitiv.

Nëse keni një aksion mujor divident me fluks monetar të brishtë, mund ta shisni dhe të gjeni më mirë diku tjetër.

Stoqet mujore të dividentëve – Top 5

1. Korporata Gladstone Land

2. Karakteristikat e LTC

3. Komunikimet Shaw

4. Stag Industriale

5. Të ardhura nga pasuria e paluajtshme

Mezi prisni të zbuloni 5 aksionet më të mira me dividentë mujorë. Ato zgjidhen bazuar në performancën financiare të pesë viteve të fundit, perspektivat e rritjes, fuqinë e dividentit dhe cilësinë e modelit të biznesit.

1. Gladstone Land Corporation

REIT-të janë më shumë se muret e zyrave, qendrat tregtare, hotelet ose magazinat. Ju mund të gjeni prona jashtë rrugës së rrahur. Në familjen e aksioneve me divident mujor, a e njihni Gladstone Land Corporation.

Gladstone Land Corporation është një REIT që investon dhe zotëron tokë bujqësore në dhjetë shtete amerikane ku rriten frutat dhe perimet, pastaj materialet bujqësore si gruri, soja, misri, sheqeri dhe orizi. Kompania e ka parë kapitalizimin e saj të tregut të trefishuar që nga pika e saj e ulët në Mars 2020 pas krizës Covid-19.

Gladstone Land blen tokën bujqësore dhe më pas ua jep me qira fermerëve përmes një marrëveshjeje shitje-kthimi me qira. Qiratë janë përgjithësisht me qira neto të trefishtë, domethënë që qiramarrësit paguajnë të gjitha tarifat (taksat e pronës, kostot e mirëmbajtjes, sigurimet) përveç qirasë.

Vetitë e tij janë investuar kryesisht në fruta dhe perime, kërkesa për të cilat nuk është shumë e ndjeshme ndaj vagrave të ciklit ekonomik. Në të kundërt, materialet bujqësore gjenerojnë më pak kthime për shkak të paqëndrueshmërisë së çmimeve të tyre në tregjet financiare.

Nga ana financiare, Gladstone Land ka një fluks monetar në rritje çdo vit, gjë që i lejon asaj të shpërndajë rregullisht një divident për aksionerët. Pagesa e tij në FFO është 83%, kështu që nuk ka asgjë për t'u shqetësuar për dividentin në periudhën afatshkurtër dhe afatmesme. E vetmja pengesë është niveli i saj i borxhit me një raport borxhi/EBITDA mbi 15. Por nga ana tjetër, bazat e brendshme të kompanisë janë të qëndrueshme.

Gladstone Land ka nxitës të rritjes në të ardhmen. Së pari, nevojat për ushqim mbështeten nga rritja e popullsisë së botës. Së dyti, oferta e tokës bujqësore në Shtetet e Bashkuara po tkurret pavarësisht nga dendësia e ulët e popullsisë. Në të vërtetë, çdo tokë bujqësore konvertohet nga ndërtesa, shtëpi, qendra tregtare, ndërtesa zyra, etj. Kjo është për shkak të urbanizimit të tepruar të shoqërisë.

Kombinimi i rritjes së popullsisë botërore dhe ofertës në rënie të tokës bujqësore sugjeron një formë optimizmi për rritjen e ardhshme të Gladstone Land. Raporti ofertë/kërkesë do të favorizojë investimet në tokë bujqësore. Në kontekstin ku ngrohja globale është një çështje kryesore gjatë dekadave të ardhshme, kjo tendencë do të bëhet më e fortë. Për më tepër, përveç dividentit, Gladstone Land Corporation është një bast TË GJATË për inflacionin dhe rritjen e mallrave bujqësore në një masë më të vogël.

2.LTC Properties

A e dini se është e mundur të investohet në sektorin e shëndetësisë përmes REIT? Ndër llojet e pronësisë, REIT-et e kujdesit shëndetësor janë më elastikët në kohë krize edhe nëse kriza Covid-19 ka dëmtuar disi reputacionin e tyre.

Nëse jeni të interesuar, pse të mos hidhni një sy në LTC Properties, i vetmi REIT për kujdesin shëndetësor që paguan një divident në baza mujore.

LTC Properties është një REIT që zotëron dhe operon afërsisht 180 shtëpi pleqsh dhe ambiente të asistuara të jetesës për të moshuarit. Portofoli i saj i pasurive të paluajtshme është i balancuar midis dy llojeve të ndërmarrjeve. Ato shpërndahen në 27 shtete amerikane për 30 operatorë.

Qiratë ose kontratat e qirasë janë me qira neto të trefishtë. Kjo përmirëson menaxhimin e kostos dhe zvogëlon rrezikun e operatorit. Për më tepër, LTC Properties është edhe pronar edhe zhvillues i pronës.

Nga ana financiare, dividenti i LTC Properties kaloi vijën e kuqe me një raport pagese FFO prej 89%. Rendimenti mesatar i tij është midis 5-6%. Sidoqoftë, duhet të merrni parasysh krizën e Covid-19 megjithëse LTC Properties nuk e ka ulur dividentin e saj.

Nëse e zgjeroni sferën, nuk do të themi se duhet të jeni shumë alarmues. Nga njëra anë, niveli i saj i fluksit të parasë është relativisht i qëndrueshëm. Nga ana tjetër, raportet e borxhit janë të respektueshëm për një industri me kapital intensiv: borxh/EBITDA në 5,6 dhe borxh/kapital në 86%.

LTC Properties ka një nxitës të pamohueshëm të rritjes gjatë dekadave të ardhshme, plakjen e popullsisë. Baby Boomers, të cilët përbëjnë shumicën e popullsisë së vendeve perëndimore, do të shohin rritjen e nevojave të tyre shëndetësore. Prandaj do të ketë një kërkesë të konsiderueshme për kujdesin infermieror dhe strehim për ndihmë. E cila është e dobishme për LTC Properties. Duke qenë se kjo kërkesë do të jetë e fortë për shkak të një grupi të madh të popullsisë mbi moshën 80 vjeç, kjo zvogëlon rrezikun e mospagesës së qirasë dhe boshllëkut të qirave.

3.Shaw Communications

Shaw Communications ka dallimin se është i listuar në Kanada dhe Shtetet e Bashkuara. Sinqerisht, kjo është një gjetje e rrallë për çdo investitor dividentësh.

Jeni përdorur në botën e operatorëve të telekomit për t'iu referuar AT&T, Verizon në Shtetet e Bashkuara dhe BCE, Telus në Kanada, të cilët paguajnë një divident në baza tremujore. Por me dividentin mujor të ofruar nga Shaw Communications, ju përshpejtoni gjenerimin e të ardhurave tuaja.

Shaw Communications është një operator telekomunikues kanadez. Biznesi i saj sillet rreth dy aktiviteteve, telekomunikacionit pa tela dhe me tela. Kompania kanadeze u ofron klientëve të saj (individë apo biznese) shërbime të telefonisë celulare, lidhje interneti me fibra optike, abonime video satelitore etj. Të ardhurat fitohen kryesisht në Kanada dhe vijnë nga shërbimet e konsumatorëve.

Shaw Communications përjetoi vështirësi gjatë gjysmës së dytë të viteve 2010, kjo mund të shpjegohet me transformimin e biznesit të saj. Kompania kanadeze donte të ripërqendrohej në biznesin e saj kryesor, telekomunikacionin dhe të largohej nga mediat e konsideruara jostrategjike. Në mars 2025, Shaw Communications mund të blihej nga konkurrenti i saj Rogers, por kjo ofertë për blerje nuk është unanime, kështu që nuk është e sigurt se kjo do të realizohet.

Logjikisht, evolucioni i fitimeve të saj ka qenë i paqëndrueshëm edhe nëse baza e pajtimtarëve të saj është rritur. A duhet të shqetësohemi për dividentin e tij?

Për t'u besuar syve, jo. Raporti i pagesës është padyshim pak mbi vijën e kuqe në 81%. Nga ana tjetër, Shaw Communications ishte në gjendje të rivendoste nivelin e saj të fluksit të parasë, më pas mbajti një nivel borxhi nën kontroll me një borxh/EBITDA në 2,82. Për më tepër, kjo i lejon asaj të marrë një vlerësim të klasës investuese nga Standard & Poor's në mënyrë që të ketë akses më të lehtë në financimin e tregut financiar.

Megjithëse konkurrenca kanadeze është shumë konkurruese në sektorin e telekomit, ka vend për të fituar një pjesë të tregut. Për më tepër, është një sektor që mban mirë në kohë recesioni.

Zgjerimi i 5G mund të jetë fitimprurës për Shaw Communications. Me një divident që jep rreth 3%, është një aksion interesant mujor divident për t'u vendosur në një fond portofoli. Megjithatë, marrëveshja me Rogers mund të çojë në zhdukjen e saj nga tregu i aksioneve nëse autoritetet e konkurrencës e vërtetojnë atë. Nëse kjo nuk ndodh, ju keni një mundësi të madhe investimi midis stoqeve mujore të dividentit.

4. Stag Industriale

Tregtia në internet është një prirje themelore që do të vazhdojë në dekadat në vijim. Pak nga pak, ajo gradualisht po merr pjesën e tregut në tregtinë fizike. Në vend të basteve për lojtarë të pastër si Amazon, Walmart, Ebay, Alibaba, JD.com, ose operatorët FedEx dhe UPS, kanë interes për Stag Industrial, i cili përqendron një pjesë të xhiros së saj nëpërmjet qiramarrësve që operojnë në tregtinë elektronike.

Stag Industrial është një REIT industrial i përqendruar në blerjen dhe menaxhimin me qira të pasurive të paluajtshme industriale në 39 shtete të SHBA. Portofoli i saj i pasurive të paluajtshme përbëhet kryesisht nga magazina. Pjesa e mbetur shpenzohet për aktivitete të lehta prodhuese.

Portofoli i klientëve të tij është relativisht i larmishëm në nivel sektori. Ndër klientët e saj të parë janë Amazon, FedEx, Cotsco Wholesale dhe DHL në tregtinë elektronike, Ford në automobil, Perrigo Company në shëndetësi, Schneider Electric, XPO Logistics në industri, etj. Kjo zvogëlon rrezikun e mospagimit të qirasë.

Kur investoni në një REIT, është mbi të gjitha të merrni dividentë të rregullt. Për sa i përket dividentit të Stag Industrial, sigurisht që ka rënë në vitin 2019 pas 7 vitesh rritjeje radhazi. Kjo shpjegohet me blerjet e mëdha të pasurive të paluajtshme, të cilat i kanë sjellë asaj një rënie afatshkurtër të fluksit të parasë. Por nga ana tjetër, investimet e saj janë burime të krijimit afatgjatë të vlerës së aksionerëve.

Në vitin 2020, kompania amerikane rifilloi marshimin e saj përpara pavarësisht krizës Covid-19. Madje u rrit me një qindarkë në vitin 2020, megjithëse kjo është simbolike.

Borxhi i saj/EBITDA në 5,2 dhe raporti i pagesës së FFO në 72,8% nuk ​​shkaktojnë shqetësim për qëndrueshmërinë aktuale të dividentit të tij. Për më tepër, çmimi i aksionit të tij është në nivelet më të larta historike dhe është më i mirë se mesatarja e ndarjes REIT në periudhën afatmesme dhe afatgjatë.

Stag Industrial gëzon një yield rreth 4% dhe një divident mujor. REIT është disi i mbivlerësuar sepse P/FFO i tij (ekuivalenti i PE në pasuritë e paluajtshme të listuara) është 18,5, ose 13% e mesatares së REIT P/FFO. Megjithatë, kjo nuk e vë në dyshim cilësinë e kompanisë. Është më mirë të presësh për një tërheqje për ta blerë me një çmim të arsyeshëm.

Fakti që Stag Industrial ka një portofol të pasurive të paluajtshme që është më pak e depërtueshme ndaj tepricave të ciklit ekonomik është një aset i paçmuar për një investitor që kërkon një kthim të lartë dhe të fortë. Përveç kësaj, rritja e shitjeve online do të çojë në rritjen e kërkesës nga magazinat. Është një bast i sigurt që emrat e mëdhenj në tregtinë elektronike do të optimizojnë një pjesë të kostove të tyre operacionale duke marrë me qira magazina nga Stag Industrial.

5.Të ardhurat nga pasuria e paluajtshme

Është stoku mujor i dividentit që të gjithë duan të kenë. Që nga viti 2020, ajo ka hyrë në klubin e mbyllur të aristokratëve të dividentëve, domethënë kompanive amerikane që kanë rritur dividentin për të paktën 25 vite rresht. Për më tepër, është i vetmi veprim me divident mujor që e ka këtë privilegj. Ju e kuptoni pse investitorët janë të interesuar për të.

Të ardhurat nga pasuria e paluajtshme janë një REIT i fokusuar në muret komerciale me 84% të portofolit të saj të pasurive të paluajtshme. Bilanci i mbetur ndahet ndërmjet industrisë (11,5%), zyrave (3%) dhe bujqësisë (1,5%). Shpërndarja gjeografike e portofolit të saj të pasurive të paluajtshme është shumë e përqendruar në Shtetet e Bashkuara në 49 shtete, Puerto Riko dhe Mbretërinë e Bashkuar.

Në top 20 të qiramarrësve të parë, që përfaqësojnë 51% të qirave të saj, gjejmë emra të mëdhenj si Walgreens, 7-Eleven, Dollar General, FedEx, Dollar Tree, Sainsbury's, Walmart, CVS Pharmacy, Tesco, Home Depot dhe Kroger. Kontratat e qirasë me qiramarrësit janë me qira të trefishtë me qëllim uljen e një pjese të shpenzimeve operative të saj dhe t'i japin vetes hapësirë ​​për manovrim për të kryer blerje si ajo e Vereit.

Ky diversifikim i portofolit të klientëve dhe pasurive të paluajtshme tregon pse të ardhurat nga pasuria e paluajtshme arrin të gjenerojë rregullisht rritje në FFO dhe fluksin e saj të parasë, dhe ka shpërndarë një divident në rritje për të paktën 25 vjet.

Edhe pse raporti i saj i pagesës FFO është i lartë në 83,4%, të ardhurat nga pasuria e paluajtshme arrin të mbetet në kontroll të menaxhimit financiar për të ruajtur statusin e tij si një aristokrat dividenti. Raportet e borxhit të tij nuk ka të ngjarë të shqetësojnë agjencitë e vlerësimit, të cilat u caktojnë atyre një vlerësim të shkallës së investimit.

Në çdo rast, Realty Income është kremi i të korrave midis aksioneve me dividentë mujorë falë historisë së saj të jashtëzakonshme të rritjes së dividentëve. Ju mund ta bëni atë një gur themeli të portofolit tuaj, duke ofruar një ekuilibër të përsosur midis rendimentit, të ardhurave të përsëritura dhe rritjes së qëndrueshme të kapitalit.

Kur të blini për të marrë dividentë mujorë?

Meqenëse këto janë kompani që shpërndajnë një divident çdo muaj, pyetja se kur duhet t'i blini ato nuk duhet të jetë një obsesion. E vetmja gjë për të cilën duhet të keni kujdes është të keni një sy në kalendarin e datave të postimit.

Nëse dëshironi të merrni dividentin, blini aksionet përpara datës së ekskursionit. Sidoqoftë, do të ishte e mençur ta bëni këtë në kushtet e tregut që ju përshtaten, d.m.th. me çmime të arsyeshme ose në një konfigurim teknik rritës në nivel grafiku.

Si të blini stoqe të dividentit

• Hapni një llogari me një ndërmjetës të rregulluar në internet
• Plotësoni formularin e regjistrimit
• Bëni depozitën tuaj të parë
• Blini aksionet që dëshironi
• Mblidhni dividentët tuaj çdo vit!

Përfundim

Stoqet mujore të dividentëve ju ofrojnë mundësi të ndryshmevantages të cilat nuk i lënë investitorët indiferentë. Së pari, ju fitoni të ardhura çdo muaj. Të keni të ardhura shtesë për të mbuluar shpenzimet tuaja personale është gjithmonë e mirëseardhur. Së dyti, ato ofrojnë një kthim më të lartë se mesatarja e tregut dhe inflacioni. Të mjaftueshme për të kompensuar pjesërisht humbjen në vlerë të monedhës çdo vit.

Megjithatë, investimi në aksione mujore të dividentit nuk përfaqëson sigurimet shoqërore. Ato janë më të rrezikshme në krahasim me aksionet bazë të portofolit si Johnson & Johnson, Air Liquide, Coca-Cola, Pepsico, etj. Prisni shkurtime të papritura të dividentëve ose shkurtime në zjarrin më të vogël. Prandaj rëndësia e të qenit selektiv. Pse të mos keni një sy të mprehtë në 5 aksionet më të mira mujore të dividentëve.

Nëse vendosim në vendin tuaj, ka kuptim t'i kushtoni një përqindje të vogël të portofolit tuaj REIT-ve që duken më të njohura për investitorët me pakicë.