Quel Effet de Levier Choisir ?

Mis a jour le 21 septembre 2023 par Dabina Nourou-Deen

Quel effet de levier choisir ? 1 : 2 ? 1 : 10 ? 1 : 50 ? 1 : 100 ? 1 : 500 ? 1 : 1 000 ? Ou alors plus de 1 : 1 000 ? Quelle que soit votre dĂ©cision, celle-ci doit toujours ĂȘtre justifiĂ©e, car le choix de l’effet de levier Ă  utiliser dans une transaction ou un compte ne se fait pas instinctivement ou au hasard. DĂ©couvrez dans ce guide quel ratio de levier vous devez choisir selon diffĂ©rents critĂšres.

Quel Effet de Levier Choisir Quand on Est DĂ©butant ?

Beaucoup de traders dĂ©butants souhaitent gĂ©nĂ©ralement profiter et comprendre l’effet de levier pour multiplier leurs gains tout en investissant de petites sommes dans leurs positions. C’est une stratĂ©gie intĂ©ressante, mais il faut savoir s’y prendre et rester prudent.

La premiĂšre chose Ă  faire pour savoir rĂ©ellement quel effet de levier choisir quand on est dĂ©butant c’est de maĂźtriser les concepts clĂ©s liĂ©s au effet de levier trading dont : effet de levier, marge, appel de marge, stop loss, stop out, etc.

La seconde chose à faire pour trouver le meilleur effet de levier pour débutant est de pratiquer en mode démo, afin de voir concrÚtement comment fonctionne le trading à effet de levier, ses avantages, ses risques, etc.

AprĂšs avoir maĂźtrisĂ© ce qu’est l’effet de levier et comment il fonctionne concrĂštement, le dĂ©butant peut ouvrir un compte rĂ©el de trading avec effet de levier et commencer Ă  trader.

Ce qu’il faut retenir c’est que pour les traders dĂ©butants, il vaut mieux commencer avec des niveaux d’effet de levier bas.

ConcrĂštement, un trader dĂ©butant ne devrait pas dĂ©passer la barre de 1 : 10 en termes d’effet de levier. Vous pouvez donc trader avec un levier de 1 : 2 ; 1 : 5 ; voire 1 : 10.

Utiliser des effets de levier bas a l’avantage de permettre au dĂ©butant d’apprendre plus longtemps en mode rĂ©el. Avec un petit ou moyen capital, vous courrez moins de risques de le perdre lorsque vous utilisez un petit effet de levier, ce qui vous permet d’utiliser votre capital plus longtemps ou sur de nombreuses positions.

Quoi qu’il en soit, mĂȘme si vous ĂȘtes dĂ©butant et que vous maĂźtrisez l’effet de levier et son fonctionnement, utilisez des niveaux progressifs d’effet de levier ; ne commencez pas directement avec un levier de 1 : 500 par exemple. Les rĂ©sultats de vos trades pourront soit vous dĂ©courager d’emblĂ©e, soit vous rendre plus enthousiaste qu’il n’en faut. Dans les deux cas, vous risquez de renoncer trĂšs vite Ă  trader avec effet de levier, pourtant ce style de trading est simple et avantageux avec le temps. Les dĂ©buts peuvent ĂȘtre difficiles, mais avec le temps et de l‘expĂ©rience vous pouvez rĂ©aliser d’impressionnants profits.

Meilleurs Brokers pour DĂ©butants

1. AvaTrade - Meilleur Broker avec Effet de Levier

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Quel Effet de Levier Utilisent les Traders Pro ?

Les traders professionnels ont sans aucun doute la possibilitĂ© (sur le plan rĂ©glementaire) et la capacitĂ© (en ce qui concerne leurs compĂ©tences et leur expĂ©rience) d’utiliser les niveaux d’effet de levier les plus Ă©levĂ©s. Mais dans la pratique, ils n’utiliseront pas toujours les leviers maximums.

Les traders professionnels travaillant pour de grandes institutions financiĂšres (banques, courtiers, fonds, etc.) ont gĂ©nĂ©ralement tendance Ă  utiliser des leviers bas. Plusieurs raisons expliquent ce choix : un levier bas permet de ne pas trop exposer l’argent des clients qu’ils gĂšrent, et donc de fidĂ©liser leurs clients tout en attirant de nouveaux ; un levier bas leur permet Ă©galement de prendre des dĂ©cisions de trading rationnelles et non Ă©motionnelles.

En effet, s’agissant de ce dernier point, il rĂ©current que les traders dĂ©butants et intermĂ©diaires prennent des dĂ©cisions trop Ă©motionnelles lorsqu’ils nĂ©gocient avec effet de levier. Ils pensent trop aux rĂ©sultats probables, veulent parfois trop intervenir ou gĂ©rer leurs trades.

Sinon, les traders professionnels utilisent vĂ©ritablement des niveaux Ă©levĂ©s d’effet de levier lorsqu’ils sont quasiment certains et confiants quant Ă  leurs trades.

Par consĂ©quent, l’une des clĂ©s pour savoir quel effet de levier choisir et comment utiliser le levier comme un pro c’est de maĂźtriser le marchĂ©. Lorsqu’on est confiant et qu’on a effectuĂ© les bonnes analyses, on peut opter pour des leviers de 1 : 200, voire 1 : 1000. Il est donc primordial de maĂźtriser le marchĂ© ou les instruments dans lesquels vous investissez.

Par ailleurs, d’autres traders professionnels ou expĂ©rimentĂ©s, qui ne travaillent pas pour une institution financiĂšre, tradent quasiment toujours avec des niveaux Ă©levĂ©s d’effet de levier. Quasiment toutes les positions qu’ils ouvrent sont assorties d’un levier Ă©levĂ©, de 1 : 100 Ă  1 : 1000, voire plus, selon ce que permet le courtier.

Ils peuvent se permettre d’utiliser ces niveaux Ă©levĂ©s de levier parce qu’ils maĂźtrisent ce dans quoi ils s’engagent, ont de l’expĂ©rience, et savent notamment comment se couvrir adĂ©quatement.

Quel Levier Choisir selon son Niveau de Capital en Compte ?

La rĂ©ponse Ă  la question de savoir quel effet de levier choisir peut parfois provenir du niveau de capital dont dispose le trader dans son compte. En rĂšgle gĂ©nĂ©rale, plus le niveau de capitaux en compte est Ă©levĂ©, plus bas sera le niveau d’effet de levier.

Avec un solde en compte de 10 $ par exemple, il vous faut un effet de levier Ă©levĂ© pour ouvrir une position et disposer en mĂȘme temps d’un niveau de marge suffisant pour maintenir ouverte cette position.

Avec un levier de 1 : 500 par exemple, il vous est possible d’acquĂ©rir 2 micro lots (1 micro lot = 1 000 unitĂ©s de la devise de base) de la paire EUR/USD – soit 2 000 EUR/USD – pour seulement 4 $ de marge requise. Le tableau ci-dessous vous donne un aperçu du calcul de la marge requise en fonction du niveau d’effet de levier.

Levier

% Marge Requise Pour 1 lot

Montant Requis (Marge) Pour 1 lot Standard (100 000 $)

Montant Requis (Marge) Pour 1 Mini lot (10 000 $)

Montant Requis (Marge) Pour 1 Micro lot (1 000 $)

Montant Requis (Marge) Pour 1 Nano lot (100 $)

1 : 25

4 %

4 000 $

400 $

40 $

4 $

1 : 50

2 %

2 000 $

200 $

20 $

2 $

1 : 100

1 %

1 000 $

100 $

10 $

1 $

1 : 200

0,5 %

500 $

50 $

5 $

0.5 $

1 : 400

0,25 %

250 $

25 $

2.5 $

0.25 $

1 : 500

0,2 %

200 $

20 $

2 $

0.2 $

1 : 1 000

0,1 %

100 $

10 $

1 $

0.1 $

1 : 2 000

0,05 %

50 $

5 $

0.5 $

0.05 $

1 : 3 000

0,033 %

33 $

3.3 $

0.33 $

0.033 $

Ainsi, pour acquĂ©rir 1 lot d’EUR/USD avec un levier de 1 : 500, il faut engager 4 $ de votre capital, soit (1/levier)*taille de la position = (1/500)*2 000 = 0.002*2000 = 4 $.

Cela est trĂšs intĂ©ressant, mais il faut Ă©galement tenir compte de ce qui vous reste en compte et des niveaux d’appel de marge et de stop out du broker.

Pour cette transaction, 1 pip est égal à 0.2 $. Le tableau ci-dessous vous donne un aperçu de la valeur des pips selon la taille de chaque lot.

Type / Taille de Lot

Nombre d'Unités de la Devise de base

Volume

Pip en $

1 Lot Standard

100 000 Unités

1

1 Pip = 10 $

1 Mini Lot

10 000 Unités

0.1

1 Pip = 1 $

1 Micro Lot

1 000 Unités

0.01

1 Pip = 0.1 $

1 Nano Lot

100 Unités

0.001

1 Pip = 0.01 $

Puisque vous achetez 2 micro lots, 1 pip vaut donc 0.1 $*2 = 0.2 $. Si votre position perd 45 pips, cela signifie que vous perdez 45*0.2 $ = 9 $ dans votre compte. Votre solde en compte est de 1 $, ce qui est inférieur à 50 % de la marge requise (la marge était de 4 $, et 50 % de 4 $ = 2 $). Les brokers appliquant généralement un niveau de stop out de 50 %, votre position sera automatiquement clÎturée.

Par contre, avec un solde en compte de 500 $ par exemple, tout serait diffĂ©rent. En ouvrant la mĂȘme position que dans l’exemple ci-dessus (mais avec un solde de 500 $ dans votre compte), vous avez plus de marge libre pour empĂȘcher la clĂŽture de votre position si la paire EUR/USD perd 45 pips, et vous pouvez utiliser tout le reste d’argent en compte pour investir dans d’autres devises ou actifs avec effet de levier.

Par ailleurs, avec un solde de plus de 500 $, disons mĂȘme 2 000 $, vous avez plus de marge de manƓuvre. Dans ce dernier cas, en utilisant un levier de 1 : 100 par exemple, il vous faut une marge de 10 $ par micro lot. Donc pour la mĂȘme position que celle de l’exemple ci-dessus (2 micro lots), vous n’engagez qu’une marge de 10 $*2 = 20 $. Or ces 20 $ reprĂ©sente juste 1 % de votre solde de 2 000 $.

En termes plus simples, dans ce scĂ©nario avec un solde de 2 000 $, vous avez besoin de seulement 1 % de votre solde (donc 20 $) pour ouvrir une position de 2 micro lots avec un levier de 1 : 100, alors qu’avec un levier de 1 : 500 et un solde de 10 $, vous avez besoin de 40 % de votre capital (donc 4 $) pour ouvrir la mĂȘme position.

En somme, pour savoir quel effet de levier choisir en fonction de votre solde en compte, il faut garder Ă  l’esprit qu’un levier Ă©levĂ© est bien pour de petits soldes (moins de 500 $/€). Ce levier Ă©levĂ© a l’avantage de vous permettre d’ouvrir des positions de grandes tailles avec de trĂšs petits montants, mais il a l’inconvĂ©nient de risquer un plus gros pourcentage de votre solde en compte.

Regardez ci-dessus : avec 10 $, vous risquez 40 % de votre solde, alors qu’avec 2 000 $ vous risquez juste 1 % de votre solde, cela pour une mĂȘme position. Et mĂȘme si le levier utilisĂ© lorsque le solde du compte est de 2 000 $ est infĂ©rieur Ă  celui utilisĂ© lorsque le solde du compte est de 10 $, ce levier est toujours Ă©levĂ© (1 : 100 dans le cas de 2 000 $ et 1 : 500 dans le cas de 10 $).

Si vous ĂȘtes confiant quant Ă  l’évolution de vos positions et disposez de faibles avoirs en compte, vous pouvez utiliser l’effet de levier maximum proposĂ© par le broker. Cela vous permettrait de multiplier vos gains probables de façon impressionnante. Si vous souhaitez par contre ĂȘtre plus prudent tout en utilisant un effet de levier Ă©levĂ©, il vaut mieux faire l’effort d’ajouter de l’argent en compte (plus de 500 $/€), et d’ouvrir vos positions avec des leviers Ă©levĂ©s, mais pas maximums.

Quel Effet de Levier Utiliser selon son Profil d’Investisseur ?

Votre profil d’investisseur peut Ă©galement vous indiquer quel effet de levier choisir. MĂȘme s’il ne vous indique pas le niveau exact, il vous permet quand mĂȘme de savoir s’il s’agira d’un effet de levier, trĂšs bas, bas, moyen, Ă©levĂ© ou trĂšs Ă©levĂ© (maximum).

DĂ©terminer votre profil d’investir revient juste Ă  dĂ©terminer qui vous ĂȘtes, comment vous vous comportez face au risque, ou encore qu’est-ce que vous ĂȘtes prĂȘt Ă  risquer pour obtenir un rendement prĂ©cis.

En rĂšgle gĂ©nĂ©rale, plus le niveau d’effet de levier est grand, plus le sont les niveaux de risque et de rendement probable. Par consĂ©quent, si vous vous ĂȘtes quelqu’un qui aime prendre des risques, vous opterez pour des niveaux trĂšs Ă©levĂ©s de levier, et vice versa.

Vous pourrez correspondre à l’un des profils suivants et donc utiliser les niveaux de levier correspondants :

  • L’investisseur agressif recherche prioritairement le rendement, mĂȘme s’il doit risquer tous ses avoirs. Il est impatient et supporte trĂšs bien le stress. Ce type d’investisseur peut utiliser les leviers les plus Ă©levĂ©s (1 : 500 ; 1 : 1 000 ; 1 : 2 000 ; 1 : 3 000) avec des marges Ă©galement Ă©levĂ©es.
  • L’investisseur dynamique aime prendre des risques, est souvent impatient et privilĂ©gie le rendement. Il peut utiliser des leviers Ă©levĂ©s (1 : 100 ; 1 : 200 ; 1 : 300 ; 1 : 400).
  • L’investisseur neutre n’aime pas trop le risque, mais sait qu’il doit prendre un minimum de risque pour booster le rendement de ses transactions. Il peut utiliser des leviers moyens de 1 : 30 ; 1 : 50 ; etc.
  • L’investisseur dĂ©fensif a peur du risque, mais peut parfois flirter avec des transactions risquĂ©es. Il peut utiliser des leviers faibles de 1 : 10 Ă  1 : 20.
  • L’investisseur conservateur est trĂšs averse au risque et prĂ©fĂšre la stabilitĂ©. Il peut opter pour des leviers trĂšs bas de 1 : 2 Ă  1 : 5.

Quel Levier Choisir Selon sa Stratégie de Trading ?

Les stratĂ©gies de trading qu’adoptent les traders reflĂštent parfois leurs profils d’investisseurs. Ainsi, la rĂ©ponse Ă  la question de savoir quel effet de levier choisir en fonction de sa stratĂ©gie de trading peut ĂȘtre liĂ©e d’une certaine maniĂšre aux rĂ©ponses de la section prĂ©cĂ©dente sur le profil d’investisseur.

Les scalpeurs et day traders sont généralement des investisseurs dynamiques et agressifs (voir partie ci-dessus), et peuvent utiliser des leviers élevés, voire trÚs élevés (1 : 100 à 1 : 3 000) sans soucis.

Mais ce n’est pas la seule raison pour laquelle les leviers Ă©levĂ©s sont adaptĂ©s aux traders adeptes de scalping et de stratĂ©gies de court terme. En effet, Ă  court terme (dans une mĂȘme journĂ©e par exemple), les mouvements de cours sont trĂšs faibles. Pour profiter de ceux-ci, il faut investir de grosses sommes (ouvrir et fermer des positions de tailles trĂšs importantes). L’effet de levier devient donc un atout indispensable pour ouvrir de telles positions, d’oĂč les traders adoptant des stratĂ©gies de court terme utiliseront les leviers les plus Ă©levĂ©s.

Les adeptes de swing trading et autres stratĂ©gies de moyen / long terme sont gĂ©nĂ©ralement des personnes moins agressives et prudentes. Pour ces traders, il est recommandĂ© d’utiliser des leviers bas (1 :2 ; 1 : 5 ; 1 : 10).

Les leviers bas sont Ă©galement recommandĂ©s pour ces traders de long terme parce que sur le moyen / long terme, les mouvements de cours sont gĂ©nĂ©ralement plus importants, et il n’est pas forcĂ©ment nĂ©cessaire d’utiliser un levier maximum pour profiter de ces mouvements (sauf si l’on est trĂšs avide). Il faut nĂ©anmoins une marge ou un investissement de dĂ©part important.

Quel Effet de Levier Utiliser selon le Degré de Volatilité des Actifs ?

L’analyse prĂ©cĂ©dente sur quel effet de levier choisir selon sa stratĂ©gie de trading rejoint celle que nous dĂ©veloppons dans cette partie, car nous supposions plus haut que les actifs Ă©taient moins volatils Ă  court terme.

En bref, plus le cours d’un actif sera volatil, moindre devra ĂȘtre l’effet de levier Ă  utiliser pour le trader.

Prenons l’exemple des paires de devises du Forex :

  • Les paires de devises dites majeures

Il s’agit des paires de devises les plus tradĂ©es au monde, dont la premiĂšre est l’EUR/USD. Lorsqu’un trader dĂ©cide de vendre cette paire de devises, le cours de celle-ci baisse logiquement. Mais puisque cette paire est trĂšs nĂ©gociĂ©e Ă  l’échelle mondiale, cette vente du trader en question ne reprĂ©sentera en rĂ©alitĂ© qu’une infime proportion du volume tradĂ© de cette paire de devises, et la baisse de prix qui s’en suivra ne sera qu’également infime.

Par consĂ©quent, la paire EUR/USD est peu volatile ou n’enregistre pas de larges variations de cours. Pour profiter des petites variations qui apparaissent, il faut donc mobiliser un capital important Ă  travers un effet de levier Ă©levĂ©.

  • Les paires de devises dites mineures et exotiques

Inversement, les paires de devises dites mineures et exotiques sont moins nĂ©gociĂ©es que les paires majeures, et quelques investisseurs importants peuvent faire varier considĂ©rablement le cours avec leurs positions. Leurs cours peuvent donc enregistrer d’importantes variations (sont trĂšs volatils). Les risques et gains probables sont plus Ă©levĂ©s. Le trader prudent utiliser un levier faible, tandis que le trader agressif pourra utiliser un levier Ă©levĂ© ou engager plus de fonds avec un levier moyen.

La prise en compte de ces critĂšres vous permet de savoir quel effet de levier choisir ; il est important de noter que ces critĂšres peuvent ĂȘtre combinĂ©s pour faire un meilleur choix. Ainsi, l’on peut se demander quel effet de levier choisir lorsqu’on est dĂ©butant, qu’on possĂšde un faible capital et qu’on ne tolĂšre pas le risque. Dans ce cas, vous obtenez la rĂ©ponse en combinant les conseils que nous donnons pour chacun de ces critĂšres (quel effet de levier choisir lorsqu’on est dĂ©butant ? Quel levier choisir selon son niveau de capital en compte ? et Quel effet de levier utiliser selon son profil d’investisseur ?).

Quel Levier Utiliser : Les Différents Niveaux de Levier Offerts par les Brokers

Les niveaux de levier proposĂ©s varient d’un broker Ă  l’autre, mais aussi d’une rĂ©gulation Ă  l’autre (pour ce qui est notamment des limitations de niveaux de leviers). Les niveaux d’effet de levier offerts et parmi lesquels les traders peuvent choisir sont gĂ©nĂ©ralement les suivants :

  • 1 : 2 Ă  1 : 30 pour les brokers rĂ©gulĂ©s en UE par l’ESMA. Cela signifie qu’avec 1 $ en compte, vous pouvez ouvrir une position d’une valeur de jusqu’à 30 $. Avec un dĂ©pĂŽt de 100 $ dans votre compte, vous pouvez donc effectuer des trades d’une valeur de 200 $ (levier de 1 : 2) Ă  3 000 $ (levier de 1 : 30).
  • 1 : 50. Pour 1 $ dans votre compte, vous pouvez ouvrir une position de 50 $. Ainsi, si vous avez 500 $ dans votre compte, vous pouvez ouvrir une position d’une taille de jusqu’à 25 000 $.
  • 1 : 100. Vous pouvez effectuer un trade de 100 $ avec juste 1. Avec 1 000 $ en compte, vous pouvez trader des positions d’un total de 100 000 $.
  • 1 : 200. Vous avez la possibilitĂ© d’ouvrir un trade d’une valeur de 200 $ avec seulement 1 $ dans votre compte. Avec 600 $ par exemple en compte, vous pouvez effectuer un trade d’une taille de 120 000 $.
  • 1 : 400. Avec 1 $ en compte, vous pouvez trader des positions de 400 $. Un dĂ©pĂŽt de 100 $ vous permet donc de contrĂŽler 40 000 $ grĂące Ă  cet effet de levier.
  • 1 : 500. Vous tradez une position de 500 $ avec juste 1 $, donc vous pouvez contrĂŽler une position de 500 000 $ si vous disposez de 1 000 $ dans votre compte.
  • 1 : 1 000. Avec 1 $, vous pouvez ouvrir une position d’une taille de 1 000 $ ; donc avec 1 000 $ dans votre compte, cet effet de levier peut vous faire ouvrir une position de 1 000 000 $.
  • 1 : 2 000. Votre solde du compte est multipliĂ© par 2 000 pour une position. Donc avec 100 $ en compte seulement, vous pouvez ouvrir un trade de 200 000 $.
  • 1 : 3 000. Ce multiplicateur de trading vous permet d’ouvrir une position de 3 000 $ avec seulement 1 $ en compte. Donc avec 1 000 $ en compte, vous pouvez investir avec 3 000 000 $.

Bien entendu, les niveaux de leviers ne sont pas que ceux prĂ©sentĂ©s ci-dessus. Ils sont plutĂŽt compris dans l’intervalle 1 : 2 Ă  1 : 3 000. Donc vous retrouverez des effets de levier par exemple de 1 : 300, 1 : 888, etc. selon les brokers et les instruments.

Les Meilleurs Brokers pour Chaque Niveau d’Effet de Levier

Le tableau suivant prĂ©sente les meilleurs courtiers actuellement pour chaque niveau d’effet de levier.

Levier

Meilleur Broker

Visiter

1 : 2 à 1 : 20

67% des comptes CFD de détail perdent de l'argent.

1 : 50

1 : 100

1 : 200

1 : 400

1 : 500

1 : 888

1 : 1 000

Avantages et Inconvénients des Effets de Levier Bas / Faibles

Dans ce guide sur quel effet de levier choisir, nous catĂ©gorisons les niveaux de leviers maximums de l’ESMA comme des leviers bas. Il s’agit des leviers allant de 1 : 2 Ă  1 : 30. Ils prĂ©sentent beaucoup d’avantages pour le trader, mais aussi des risques / inconvĂ©nients.

Avantages

  • Multiplication de la capacitĂ© d’investissement

MĂȘme un levier bas a pour premier avantage de vous permettre d’investir plus que vous ne le pouvez avec votre capital de base en compte. Avec 100 $ en compte, vous pouvez ouvrir une position de jusqu’à 3 000 $ (levier de 1 : 30).

  • Accroissement des gains probables

Lorsque les cours évoluent en votre faveur, le faible levier que vous avez utilisé pour ouvrir la position accroßt vos gains. Cet accroissement est encore plus considérable lorsque vous utilisez un petit effet de levier avec un grand capital.

  • Excellent dispositif pour profiter de grands mouvements de marchĂ©

Les leviers bas sont excellents pour les stratégies de trading sur moyen / long terme (swing trading par exemple), et permettent de booster le rendement du trader sur les grands mouvements de cours apparaissant souvent sur le moyen / long terme.

  • Faible amplification des pertes probables

Les leviers bas multiplient moins les gains, mais ils ont l’avantage de multiplier Ă©galement moins les pertes (contrairement aux leviers Ă©levĂ©s). En cas d’évolution dĂ©favorable des cours, vous ne risquez pas une importante proportion de votre solde en compte.

  • Faibles probabilitĂ©s de recevoir un appel de marge ou de subir un stop out

Comparativement aux effets de levier Ă©levĂ©s, les effets de levier bas rĂ©duisent les chances que le broker vous fasse un appel de marge ou qu’il dĂ©boucle automatiquement vos positions. En effet, lorsque les cours Ă©voluent en votre dĂ©faveur, la multiplication de vos pertes est moindre (car le levier ou multiplicateur de trading est faible) ; vous pouvez donc supporter plus longtemps une Ă©volution dĂ©favorable des cours sans recevoir d’appel de marge ni voir votre position dĂ©bouclĂ©e.

Inconvénients

  • Accroissement des pertes probables

Tout comme avec les leviers Ă©levĂ©s, les leviers bas accroissent Ă©galement vos pertes lorsque l’évolution des cours vous est dĂ©favorable. Mais cet accroissement des pertes est moindre que dans le cas des leviers Ă©levĂ©s.

  • Accroissement moindre des gains probables

Évidemment, comparĂ©s aux leviers Ă©levĂ©s, les leviers bas multiplient dans une plus faible mesure vos profits lorsque les cours Ă©voluent en votre faveur. Toutefois, puisque la marge requise est Ă©levĂ©e, votre propre capital engagĂ© (Ă©levĂ©) contribue dĂ©jĂ  Ă  accroĂźtre les gains si les cours Ă©voluent en votre faveur.

  • Marge requise plus importante

Avec un levier bas, vous devez engager une plus grande quantitĂ© de votre capital, comparativement aux leviers Ă©levĂ©s. Par exemple, la marge requise pour ouvrir une position avec un effet de levier Ă©levĂ© de 1 : 500 est de 0,2 %, tandis qu’avec un levier bas de 1 : 2, la marge requise est de 50 %. ConcrĂštement, pour ouvrir une position de 10 000 $ avec un levier de 1 : 500, vous devez avoir en compte seulement 0,2 %*10 000 = 20 $. Alors que pour ouvrir la mĂȘme position de 10 000 $ avec un levier bas de 1 : 2, vous devez avoir en compte jusqu’à 50 %*10 000 = 5 000 $.

En rĂšgle gĂ©nĂ©rale, plus le niveau d’effet de levier est bas, plus Ă©levĂ©e sera la marge requise (le capital Ă  avoir en compte) pour ouvrir une position.

  • Frais Ă  payer

Similairement aux leviers Ă©levĂ©s, vous devez payer des intĂ©rĂȘts ou autres frais au broker lorsque vous utilisez des leviers bas, sauf si vous utilisez un effet de levier halal dans le cadre d’un compte islamique sans intĂ©rĂȘt sur effet de levier (sur eToro par exemple, il faut s’inscrire et contacter le service client pour avoir ce genre de compte ; tandis que sur Vantage FX, il suffit de suivre la procĂ©dure d’inscription et de choisir un des comptes islamiques sans swap proposĂ©s par ce courtier).

Avantages et Inconvénients des Effets de Levier Elevés

Les brokers offshores / non ESMA proposent aujourd’hui des niveaux de levier Ă©levĂ©s, voire trĂšs Ă©levĂ©s aux traders francophones. Ces leviers vont de 1 : 50 Ă  1 : 3 000, et prĂ©sentent de nombreux avantages tout comme des risques ou inconvĂ©nients.

Avantages

  • Mobilisation d’un tout petit capital pour ouvrir d’immenses positions

L’une des principales caractĂ©ristiques et l’un des principaux avantages d’un effet de levier Ă©levĂ© est qu’il permet de trader avec des positions de trĂšs grande taille en mobilisant juste un petit capital en compte. Sans un tel levier, il faudrait disposer d’immenses sommes d’argent en compte pour ouvrir des positions de grande taille. Plus le levier sera Ă©levĂ©, moindre sera le capital dont vous avez besoin pour ouvrir une position (la marge).

  • Accroissement considĂ©rable des profits probables

ConcrĂštement, avec par exemple 1 000 $ en compte et en profitant d’un effet de levier Ă©levĂ© de 1 : 1 000, vous pouvez acheter jusqu’à 10 lots standards d’une paire de devises (1 lot standard = 100 000 unitĂ©s de la devise de base). Vous investissez donc 1 000 000 $ Ă  partir de vos 1 000 $ en compte. Dans ce cas, 1 pip valant 10 $ pour un lot standard, chaque variation du cours en votre faveur de 1 pip seulement vous fera gagner 100 $ (10 $ par lot ; vous avez investi dans 10 lots). Ainsi, une variation favorable du cours de 10 pips vous fait gagner 1 000 $ !

  • Dispositif idĂ©al pour profiter des actifs / marchĂ©s Ă  faible volatilitĂ©

Avec les actifs ou les marchĂ©s peu volatils, il est quasiment impossible de rĂ©aliser d’importants profits, sauf si l’on investit de grosses sommes dans ses transactions. À dĂ©faut de grosses sommes, un effet de levier trĂšs Ă©levĂ© peut vous permettre d’investir d’ouvrir des positions de tailles immenses avec vos petits ou moyens avoirs en compte, et donc de profiter mĂȘme des trĂšs petits mouvements de cours en votre faveur.

Inconvénients

  • Accroissement considĂ©rable des pertes probables

Si nous reprenons l’exemple ci-dessus au niveau de l’accroissement des profits probables, il faut noter que dans le cas oĂč les cours Ă©voluent en votre dĂ©faveur, chaque Ă©volution de 1 pip vous fera perdre 100 $. Donc vous perdez 1 000 $ si les cours Ă©voluent en votre dĂ©faveur de 10 pips.

  • PossibilitĂ©s plus Ă©levĂ©es d’appel de marge et de stop out

Lorsque les cours Ă©voluent en votre dĂ©faveur et que vous avez utilisĂ© un effet de levier trĂšs Ă©levĂ©, il suffit d’un petit mouvement de marchĂ© pour que vous receviez un appel de marge ou pour que votre position soit dĂ©bouclĂ©e. Toujours avec l’exemple ci-dessus, s’il arrive que les cours Ă©voluent en votre dĂ©faveur de 10 pips, alors vous perdez 1 000 $. Or, ces 1 000 $ reprĂ©sentent la totalitĂ© (100 %) de votre solde en compte, d’oĂč votre position est dĂ©bouclĂ©e par le courtier. Il suffira mĂȘme d’une Ă©volution de 5 pips en votre dĂ©faveur pour que la position soit dĂ©bouclĂ©e, si le broker a fixĂ© un stop out Ă  50 % comme c’est souvent le cas.

  • Frais Ă  payer

L’effet de levier n’est pas gratuit, peu importe si vous rĂ©alisez un profit ou une perte avec celui-ci. En effet, puisque le levier est un prĂȘt, le broker vous facture gĂ©nĂ©ralement des intĂ©rĂȘts et autres frais sur ce prĂȘt. C’est le cas des frais de roulement. Par ailleurs, avec l’effet de levier Forex, lorsque vous devez maintenir ouverte plus de 24 h une position, vous pouvez avoir Ă  payer des frais de swap. Tous ces intĂ©rĂȘts et frais varient selon les brokers. Seuls les traders qui recourent Ă  un effet de levier islam ne sont pas soumis Ă  ces intĂ©rĂȘts et frais, l’intĂ©rĂȘt ou l’usure Ă©tant interdits en vertu de l’Islam. Ce type de levier est offert par les meilleurs brokers en trading islamique proposant des comptes islamiques ou sans swap de trading.

Conseils pour Bien Choisir et Utiliser l’Effet de Levier en Trading

Pour conclure ce guide sur quel effet de levier choisir, voici quelques conseils prĂ©cieux (en plus de ceux dĂ©jĂ  donnĂ©s dans les parties ci-dessus) qui vous aideront Ă  bien choisir et Ă  bien utiliser l’effet de levier en trading :

  • Choisissez un niveau d’effet de levier avec lequel vous ĂȘtes confortable et selon votre degrĂ© de tolĂ©rance du risque.
  • Choisissez des leviers qui n’exposent pas une grande proportion de votre capital en compte (certains experts recommandent de n’engager que 2 % de son capital dans chaque position avec effet de levier).
  • Utilisez des ordres stop loss et stop suiveurs pour rĂ©duire vos risques chaque fois que vous utilisez l’effet de levier.
  • Avec des leviers Ă©levĂ©s, tĂąchez de dĂ©finir un niveau de stop loss proche du cours d’ouverture de votre position (votre cours d’entrĂ©e), pour Ă©viter que de petits mouvements de cours vous fassent perdre gros.
  • Exercez-vous avec diffĂ©rents ratios de levier pour voir celui qui vous convient.
  • Utilisez les leviers Ă©levĂ©s sur les actifs peu volatils, et pas sur les actifs trĂšs volatils comme les CFD sur matiĂšres premiĂšres ou les paires de devises mineures et exotiques.
  • Ne soyez pas toujours obligĂ© d’utiliser le levier maximum juste parce que le broker le propose (s’il est possible d’utiliser un levier de jusqu’à 1 : 1 000, vous n’ĂȘtes pas obligĂ© d’utiliser celui-lĂ . Vous pouvez opter pour celui de 1 : 500 ou moins encore).
  • Sachez accepter vos pertes lorsque les cours Ă©voluent en votre dĂ©faveur, et sachez accepter des profits mĂȘme peu immenses. Cela revient donc Ă  dĂ©finir des stop loss et take profit pour vos positions avec effet de levier.
  • GĂ©rez bien l’effet de levier maximum et minimum qui est adaptĂ© Ă  votre stratĂ©gie de trading

 

đŸ€”Comment Choisir son Effet de Levier ?

Pour savoir quel effet de levier choisir, vous devez tenir compte des critĂšres tels que votre expĂ©rience de trading, votre profil d’investisseur, votre capital, votre stratĂ©gie de trading, etc. Veuillez consulter notre guide pour savoir quel levier choisir selon chacun de ces paramĂštres. Par ailleurs, pour bien choisir votre effet de levier, vous devez vous exercer avec diffĂ©rents ratios de leviers pour trouver celui qui vous convient le mieux. TĂąchez Ă©galement de limiter vos risques en dĂ©finissant des niveaux de stop loss, et Ă©vitez d’engager une grande proportion du solde de votre compte dans une seule position avec levier.

❓Qu’est-ce qu’un Effet de Levier en Trading ?

L’effet de levier dĂ©signe l’augmentation de votre capacitĂ© d’investissement qui rĂ©sulte du prĂȘt que vous octroie le courtier pour ouvrir une position (c’est bien un effet). Le levier quant Ă  lui peut ĂȘtre assimilĂ© au prĂȘt en question que vous accorde le broker pour donc accroĂźtre la taille de vos positions. Avec un effet de levier de 1 : 1 000 par exemple, vous pouvez ouvrir une position de 1 000 $ en engageant seulement 1 $ de votre argent en compte.

🔎Comment Fonctionne l’Effet de Levier ?

Le fonctionnement de l’effet de levier est simple : le courtier vous prĂȘte de l’argent pour ouvrir une position, vous devez joindre Ă  cet argent une partie de votre propre argent en compte (la marge requise), avec les deux vous ouvrez la position ; et lorsque vous clĂŽturez la position, le broker rĂ©cupĂšre automatiquement l’argent qu’il vous a prĂȘtĂ©, et vous restez avec les profits ou pertes que cet argent vous a permis de rĂ©aliser.

😕Comment Trader Sans Effet de Levier ?

Pour trader sans effet de levier, il suffit de choisir 1 : 1 ou x1 lorsque le broker vous demande de choisir un niveau d’effet de levier pour votre transaction ou pour votre compte globalement.

đŸ„‡Quel est le Meilleur Effet de Levier en Trading ?

Il n’existe pas de niveau idĂ©al d’effet de levier en trading, sinon tout le monde l’utiliserait. Le niveau d’effet de levier Ă  utiliser dĂ©pend du trader et d’autres critĂšres, et nous vous montrons quel levier choisir en fonction de ces critĂšres dans notre guide. NĂ©anmoins, le ratio de levier 1 : 100 est l’un des plus utilisĂ©s par les traders, car il offre un certain Ă©quilibre entre la capacitĂ© d’investissement et le risque. Sinon, les petits comme les grands effets de levier possĂšdent leurs avantages et inconvĂ©nients comme nous les avons dĂ©veloppĂ©s dans cet article.

Vous avez l’habitude de trader avec effet de levier ? Ou alors vous dĂ©butez avec l’usage des leviers en trading ? Quoi qu’il en soit, n’hĂ©sitez pas Ă  partager votre expĂ©rience avec nous ci-dessous en commentaires !

Pierre Perrin-Monlouis
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4 rĂ©flexions au sujet de “Quel Effet de Levier Choisir ?”

  1. Merci pour ces explications, cependant j’ai une question (peut ĂȘtre stupide) mais ou peut on choisir ou modifier ces effets de levier, par exemple sur mĂ©tatrader 5 comment paramĂ©trer ceux-ci?

  2. bonjour, cela dĂ©pend de votre broker, normalement cela se fait au niveau du broker ou dans l espace client, pas forcement sur MetaTrader – qui est votre broker ?

  3. Merci pour ces explications, j’ai une question (il est possible de changer son effet de levier sur chaque trade ou bien on choisi l’effet de levier une fois pour tout sur l’espace membre ?)

  4. bonjour, on le change pour le compte de trading, on peut pas l’augmenter Ă  volontĂ© pour chaque trade. Exemple: votre levier est de 500(le levier maximal donnĂ© par le broker) – si vous investissez 100 sur le marchĂ© 5000 et vos fonds propres sont de 100 vous etes au maximum de votre levier. Le levier = exposition sur le marchĂ© / fonds propres => dans ce cas 5000 /100 = 500
    Imaginons que avec le mĂȘme compte vous investissez sur le marchĂ© 1000 euros et vos fonds propres sont toujours de 100 = 1000 / 100 = votre levier sera de 10 – donc Ă  la baisse vous pouvez toujour regler votre levier soit par mettre plus d argent sur votre compte de trading soit en prenant des positions plus petites sur le marchĂ©. Mais vous ne pouvez pas augmenter de vous mĂȘme le levier maximal de votre broker. Chaque broker en fonction de sa rĂ©gulation et de sa politique de trading dĂ©finit un effet de levier: Vantage FX par exemple propose un levier de 500, car situĂ© en dĂ©hors de l’Europe, le brokers rĂ©gulĂ©s en Europe proposent un levier de 30 maximum

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