La question la plus rentable du trading n’est pas « quel signal ? » mais « combien je perds si ça se trompe ? ». La réponse des professionnels tient en un pourcentage : 0,5 à 2 % du capital par trade — jamais plus.
Les mathématiques des séries perdantes
Dix pertes consécutives, ça arrive même aux meilleurs : à 1 % de risque, votre capital recule de 9,6 % (récupérable). À 2 % : −18,3 %. À 5 % : −40 % — il faut alors +67 % juste pour rentrer. À 10 % : −65 %, le compte est fini moralement. Le risque par trade n’est pas un réglage d’agressivité : c’est votre garantie de survie. Convertissez votre pourcentage en volume exact avec le calculateur de taille de position.
Diversifiez votre patrimoineInvestissez dans l’artDes tableaux originaux, pièces uniques signées par l’artiste. Un actif tangible, loin des écrans et des cotations.Voir les tableaux →Comment choisir votre pourcentage
Débutant (< 6 mois de jurnal) : 0,5-1 %. Confirmé à winrate stable : 1-2 %, jamais plus — les hedge funds eux-mêmes restent sous 2 %. Petits comptes (< 2 000 €) : 2-3 % acceptables pour que les gains dépassent les frais, en acceptant la volatilité. Le risque inclut spread et commission : comptez-les avec le ratio risque/rendement et le seuil de rentabilité réel.
Questions fréquentes
Le risque se mesure-t-il sur le capital ou la marge ?
Sur le capital total du compte : la marge n’est qu’un dépôt technique, pas votre exposition.
Risque fixe ou fraction de Kelly ?
Fixe (1 %) : Kelly suppose de connaître votre edge exactement — optimiste. Le fixe survit à l’incertitude.
Puis-je augmenter le risque après une série gagnante ?
Tentation classique et piège statistique : les séries n’ont pas de mémoire — restez au pourcentage décidé.
Le stop suffit-il à garantir le risque ?
Presque : les gaps de week-end peuvent dépasser le stop — une raison de plus de ne pas serrer à 5 %.
Méthode illustrée de money management, pas un conseil en investissement.